Ustalenie tematów obowiązujących na egzaminach dla kandydatów na maklerów.
Dz.Urz.KPWiG.2001.1.1
Akt utracił mocZARZĄDZENIE NR 1
PRZEWODNICZĄCEGO KOMISJI PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH I GIEŁD
z dnia 31 stycznia 2001 r.
w sprawie ustalenia tematów obowiązujących na egzaminach dla kandydatów na maklerów
1. ZAGADNIENIA PRAWNE
1.1. Wybrane zagadnienia prawa cywilnego.
1.1.1. Zdolność prawna i zdolność do czynności prawnych.
1.1.2. Pojęcie osoby prawnej.
1.1.3. Pojęcie umowy. Pojęcie czynności prawnej. Wady oświadczeń woli. Sposoby zawarcia umowy. Umowa przedwstępna.
1.1.4. Forma zawarcia umowy. Pojęcie zobowiązania, pojęcie szkody.
1.1.4.1. Zadatek, odstępne.
1.1.5. Istota pełnomocnictwa i jego rodzaje.
1.1.5.1. Ustanowienie pełnomocnika i zakres jego działania.
1.1.5.2. Zasadnicze postacie pełnomocnictwa. Pozycja prawna posłańca i zastępcy pośredniego.
1.1.6. Zastaw na prawach.
1.1.7. Zasadnicze właściwości umowy komisu.
1.1.8. Zasadnicze właściwości umowy zlecenia.
1.1.9. Zasadnicze właściwości umowy pożyczki.
1.1.10. Zasadnicze cechy przechowania.
1.1.10.1. Właściwości umowy przechowania.
1.1.10.2. Depozyt (przechowanie) nieprawidłowy.
1.1.11. Postacie i skutki naruszenia umowy.
1.1.11.1. Skutki niewykonania lub nienależytego wykonania zobowiązania pieniężnego i niepieniężnego.
1.1.11.2. Przelew (cesja praw).
1.1.11.3. Przekaz.
1.1.12. Ogólne przepisy o zobowiązaniach umownych.
1.2. Wybrane zagadnienia z zakresu prawa papierów wartościowych.
1.2.1. Podstawowe zasady prawa papierów wartościowych.
1.2.1.1. Zasadnicze właściwości papieru wartościowego.
1.2.1.2. Zasadnicze rodzaje papierów wartościowych (na okaziciela, imienne i na zlecenie).
1.2.1.3. Sposoby przenoszenia praw z papierów wartościowych. Pojęcie indosu.
1.2.1.4. Zasady umarzania i unieważniania papierów wartościowych.
1.2.1.5. Zasadnicze właściwości znaków legitymacyjnych.
1.2.2. Zasadnicze postacie papierów wartościowych.
1.2.2.1. Akcje.
a) Pojęcie i rodzaje akcji (imienne i na okaziciela - gotówkowe i aportowe; zwykłe i uprzywilejowane; akcje założycielskie; akcje, do których przywiązany jest obowiązek świadczeń niepieniężnych).
b) Treść akcji.
c) Zbycie akcji.
1.2.2.2. Papiery wartościowe opiewające na wierzytelności pieniężne.
1.2.2.2.1. Obligacje.
a) Istota i treść obligacji.
b) Zasadnicze postacie obligacji.
c) Zasady emisji obligacji.
d) Zasadnicze obowiązki emitenta obligacji.
e) Zasady realizacji uprawnień z obligacji.
1.2.2.2.2. Bony skarbowe i bony pieniężne Narodowego Banku Polskiego.
1.2.2.2.3. Inne papiery wartościowe dłużne (weksle, czeki, listy zastawne).
1.2.2.3. Zbywalne prawa majątkowe wynikające z papierów wartościowych.
1.2.2.4. Prawa pochodne.
1.3. Zagadnienia z zakresu publicznego obrotu papierami wartościowymi.
1.3.1. Przepisy ogólne.
1.3.2. Komisja Papierów Wartościowych i Giełd.
1.3.3. Opłaty.
1.3.4. Działalność maklerska.
1.3.5. Wprowadzenie papierów wartościowych do publicznego obrotu.
1.3.6. Rynek regulowany (giełdowy, pozagiełdowy, urzędowy, nieurzędowy).
1.3.7. Obowiązkowy system rekompensat.
1.3.8. Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych.
1.3.9. Znaczne pakiety akcji. Ochrona akcjonariuszy mniejszościowych.
1.3.10. Tajemnica zawodowa i informacje poufne.
1.3.11. Odpowiedzialność cywilna i karna.
1.4. Fundusze inwestycyjne.
1.4.1. Forma prawna działania funduszy inwestycyjnych.
1.4.2. Towarzystwo funduszy inwestycyjnych jako organ funduszu inwestycyjnego.
1.4.2.1. Utworzenie towarzystwa funduszy inwestycyjnych.
1.4.2.2. Zadania i uprawnienia oraz zasady odpowiedzialności towarzystwa funduszy inwestycyjnych wobec funduszu inwestycyjnego i jego uczestników.
1.4.3. Rodzaje funduszy inwestycyjnych.
1.4.3.1. Fundusz inwestycyjny otwarty.
1.4.3.2. Specjalistyczny fundusz inwestycyjny otwarty.
1.4.3.3. Fundusz inwestycyjny zamknięty.
1.4.3.4. Specjalistyczny fundusz inwestycyjny zamknięty.
1.4.3.5. Fundusz inwestycyjny mieszany.
1.4.4. Tryb uzyskania zezwolenia na działalność funduszu inwestycyjnego.
1.4.5. Statut funduszu inwestycyjnego.
1.4.6. Charakter prawny jednostki uczestnictwa i certyfikatu inwestycyjnego.
1.4.7. Zasady polityki inwestycyjnej funduszy inwestycyjnych.
1.4.8. Zarządzanie zbiorczym portfelem papierów wartościowych.
1.4.9. Depozytariusz. Obowiązki i uprawnienia depozytariusza.
1.4.10. Nadzór nad działalnością funduszy inwestycyjnych.
1.4.11. Obowiązki informacyjne towarzystw funduszy inwestycyjnych i funduszy inwestycyjnych.
1.4.12. Zbywanie tytułów uczestnictwa emitowanych przez fundusze inwestycyjne z siedzibą w państwach będących członkami Unii Europejskiej.
1.4.13. Przekształcenie, rozwiązanie i likwidacja funduszu inwestycyjnego oraz przejęcie zarządzania funduszem inwestycyjnym.
1.4.14. Przepisy karne związane z funduszami inwestycyjnymi.
1.5. Wybrane zagadnienia z zakresu prawa podatkowego i dewizowego.
1.5.1. Zakres stosowania przepisów prawa podatkowego w obrocie papierami wartościowymi.
1.5.2. Zakres stosowania przepisów prawa dewizowego w obrocie papierami wartościowymi.
1.6. Wybrane zagadnienia prawne podmiotów gospodarczych.
1.6.1. Spółka akcyjna.
1.6.1.1. Pojęcie spółki akcyjnej i zasady jej powstania.
1.6.1.2. Prawa i obowiązki akcjonariuszy.
1.6.1.3. Struktura władz spółki.
1.6.1.4. Rachunkowość spółki akcyjnej.
1.6.1.5. Zasady obowiązujące przy podwyższeniu lub obniżeniu kapitału akcyjnego.
1.6.2. Spółka komandytowa akcyjna.
1.6.3. Banki.
1.6.3.1. Zasady powstawania i funkcjonowania banków.
1.6.3.2. Zasadnicze postacie czynności bankowych.
1.6.3.3. Zasadnicze zadania Narodowego Banku Polskiego i Komisji Nadzoru Bankowego.
1.7. Komercjalizacja i prywatyzacja przedsiębiorstw państwowych.
1.7.1. Komercjalizacja przedsiębiorstw państwowych.
1.7.2. Komercjalizacja z konwersją wierzytelności.
1.7.3. Prywatyzacja przedsiębiorstw państwowych (pośrednia, bezpośrednia).
1.8. Narodowe Fundusze Inwestycyjne i ich prywatyzacja.
2. ZAGADNIENIA Z ZAKRESU RACHUNKOWOŚCI FINANSOWEJ
2.1. Elementy rachunkowości finansowej.
2.1.1. Rachunkowość jako system informacyjny.
2.1.2. Rachunkowość finansowa a rachunkowość zarządcza.
2.1.3. Podstawowe zasady rachunkowości.
2.1.4. Źródła standaryzacji rachunkowości (regulacje prawne, standardy państwowe i ponadnarodowe, dyrektywy Rady Wspólnot Europejskich).
2.2. Sprawozdawczość finansowa.
2.2.1. Użytkownicy sprawozdań finansowych.
2.2.2. Cechy jakościowe sprawozdań finansowych.
2.2.3. Sprawozdania finansowe (zasady sporządzania i formy prezentacji):
a) bilans.
b) rachunek zysków i strat.
c) sprawozdanie z przepływu środków pieniężnych (rachunek przepływów pieniężnych).
d) informacja dodatkowa.
2.2.4. Ustalanie wartości aktywów i pasywów oraz pomiar wyniku finansowego.
2.2.5. Zdarzenia gospodarcze (pomiar, zapis, wpływ na sytuację majątkową i finansową oraz wynik finansowy).
2.2.6. Kapitał obrotowy netto (kapitał pracujący).
2.3. Badanie i ogłaszanie sprawozdań finansowych.
2.4. Elementy rachunkowości inflacyjnej.
2.4.1. Koncepcje zachowania kapitału.
2.4.2. Rachunkowość kosztów bieżących.
2.4.3. Rachunkowość ogólnego poziomu cen.
2.5. Elementy rachunku konsolidacyjnego.
2.5.1. Łączenie się spółek w rachunkowości.
2.5.2. Rachunkowość fuzji i przejęć.
2.5.3. Skonsolidowane sprawozdania finansowe (konsolidacja pełna, konsolidacja metodą praw własności).
2.5.4. Zasady wyceny lokat kapitałowych.
2.6. Szczególne zasady rachunkowości banków.
2.7. Zasady rachunkowości ubezpieczycieli.
2.8. Analiza finansowa przedsiębiorstwa.
2.8.1. Źródła informacji dla potrzeb analizy finansowej.
2.8.2. Pionowa i pozioma analiza porównawcza sprawozdań finansowych.
2.8.3. Analiza wskaźnikowa.
2.8.3.1. Wskaźniki płynności.
2.8.3.2. Wskaźniki rentowności.
2.8.3.3. Wskaźniki efektywności wykorzystania aktywów.
2.8.3.4. Wskaźniki zadłużenia i obsługi długu.
2.8.3.5. Wskaźniki rynkowe.
2.8.3.6. Piramida Du Ponta.
2.8.4. Przeprowadzanie analizy finansowej (analiza w czasie, analiza gałęziowa, baza porównawcza, współzależność wskaźników).
2.9. Zasady rachunkowości podmiotów prowadzących przedsiębiorstwo maklerskie.
2.10. Zasady rachunkowości funduszy inwestycyjnych.
2.11. Zasady rachunkowości wydzielonych w ramach banku organizacyjnie i finansowo wewnętrznych jednostek organizacyjnych prowadzących działalność maklerską.
2.12. Zasady rachunkowości narodowych funduszy inwestycyjnych.
3. RYNEK KAPITAŁOWY
3.1. Rynek finansowy: definicje, rola i znaczenie w gospodarce.
3.2. Struktura rynku finansowego.
3.2.1. Rynek pieniężny.
3.2.2. Rynek kapitałowy (pierwotny, wtórny, rynek papierów o stałych i zmiennych przychodach).
3.2.3. Rynek walutowy.
3.2.4. Rynek transakcji terminowych i opcji.
3.3. Rynek kapitałowy w Polsce.
3.3.1. Rodzaje rynków kapitałowych.
3.3.2. Uczestnicy rynku kapitałowego.
3.3.2.1. Komisja Papierów Wartościowych i Giełd.
3.3.2.2. Giełda Papierów Wartościowych.
3.3.2.3. Centralna Tabela Ofert.
3.3.2.4. Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych.
3.3.2.5. Domy maklerskie.
3.3.2.6. Banki prowadzące działalność maklerską.
3.3.2.7. Banki prowadzące rachunki papierów wartościowych.
3.3.2.8. Emitenci.
3.3.2.9. Inwestorzy (indywidualni i instytucjonalni).
4. RYNEK TOWAROWY W POLSCE
4.1. Tworzenie i ustrój organizacyjny giełdy towarowej.
4.2. Tworzenie i ustrój organizacyjny giełdowej izby rozrachunkowej.
4.3. Zadania Komisji Papierów Wartościowych i Giełd w zakresie instytucji rynku towarów giełdowych.
4.4. Opłaty.
4.5. Maklerzy giełd towarowych.
4.6. Towarowe domy maklerskie.
4.7. Tajemnica zawodowa.
4.8. Odpowiedzialność cywilna i karna.
5. MATEMATYKA FINANSOWA
5.1. Procent prosty i procent składany.
5.2. Stopa procentowa nominalna i efektywna.
5.3. Wartość pieniądza w czasie.
5.3.1. Wartość bieżąca.
5.3.2. Wartość przyszła.
5.3.3. Wartość bieżąca skumulowanej renty.
5.3.4. Wartość przyszła skumulowanej renty.
5.3.5. Inflacja a wartość pieniądza w czasie (realna stopa zwrotu).
5.4. Kredyty.
5.4.1. Oprocentowanie nominalne i efektywny koszt kredytu.
5.4.2. Kredyty o równych płatnościach rat kapitałowych.
5.4.3. Kredyty o równych spłatach.
5.5. Metody oceny efektywności inwestycji.
5.5.1. Wartość bieżąca netto inwestycji.
5.5.2. Wewnętrzna stopa zwrotu z inwestycji.
5.5.3. Okres zwrotu z inwestycji.
5.5.4. Podejmowanie decyzji inwestycyjnych.
6. INSTRUMENTY FINANSOWE
6.1. Papiery wartościowe o stałym przychodzie.
6.1.1 Klasyfikacja obligacji.
6.1.2 Wycena obligacji wprowadzanych do obrotu (cena nominalna, dyskonto, premia).
6.1.3. Stopy procentowe a kształtowanie się cen rynkowych obligacji.
6.1.4. Stopa zwrotu: nominalna, bieżąca, efektywna.
6.1.5. Wykup obligacji przed terminem (analizy inwestora, analizy emitenta).
6.2. Akcje.
6.2.1. Klasyfikacja akcji.
6.2.2. Wycena akcji (wartość nominalna, emisyjna, rynkowa).
6.2.3. Przychody z akcji (zyski kursowe, dywidendy).
6.3. Instrumenty pochodne i transakcje terminowe.
6.3.1. Klasyfikacja instrumentów pochodnych i transakcji terminowych (kontrakty futures, forward, warranty i opcje).
6.3.2. Mechanizmy funkcjonowania rynku instrumentów pochodnych.
6.3.3. Podstawowe strategie związane z opcjami.
7. WPROWADZENIE PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH DO OBROTU
7.1. Wycena przedsiębiorstwa.
7.1.1. Wartość księgowa.
7.1.2. Wartość odtworzeniowa.
7.1.3. Wartość likwidacyjna.
7.1.4. Przyszłe skapitalizowane zyski.
7.1.5. Przyszłe zdyskontowane strumienie pieniężne.
7.2. Metody sprzedaży emitowanych papierów wartościowych.
7.2.1. Sprzedaż po określonej z góry cenie.
7.2.2. Sprzedaż po cenie ustalonej w drodze przetargu.
7.3. Oferta publiczna.
7.3.1. Transza inwestorów indywidualnych.
7.3.2. Transza inwestorów instytucjonalnych.
7.3.3. Transza pracownicza.
7.4. Prospekt emisyjny.
7.4.1. Struktura prospektu.
7.4.2. Analiza danych zawartych w prospekcie.
7.5. Memorandum informacyjne.
7.6. Obowiązki informacyjne spółek publicznych.
8. OBRÓT GIEŁDOWY W POLSCE
8.1. Warunki i tryb dopuszczania papierów wartościowych do obrotu giełdowego.
8.2. Wprowadzanie papierów wartościowych do obrotu giełdowego.
8.3. Rynek instrumentów pochodnych (transakcje terminowe, warranty, opcje).
8.4. Członkowie giełdy (animatorzy rynku, animatorzy emitenta, honorowi członkowie Giełdy).
8.5. Maklerzy giełdowi.
8.6. Zlecenia maklerskie.
8.7. Sesje giełdowe.
8.7.1. Notowania w systemie kursu jednolitego (notowania jednolite).
8.7.2. Notowania w systemie ciągłym (notowania ciągłe).
8.8. Transakcje pakietowe.
8.9. Nabycie znacznych pakietów akcji.
8.10. Ewidencja transakcji giełdowych.
8.11. Systemy informatyczne Giełdy.
8.12. Upowszechnianie informacji giełdowych.
8.13. Opłaty giełdowe.
8.14. Kary regulaminowe.
9. OBRÓT POZAGIEŁDOWY W POLSCE
9.1. Centralna Tabela Ofert.
9.1.1. Dopuszczenie papierów wartościowych do obrotu na rynku.
9.1.2. Instrumenty pochodne (warranty).
9.1.3. Klasyfikacja papierów wartościowych na rynku.
9.1.4. Zawieszanie obrotu papierami wartościowymi i ich wykluczanie z obrotu.
9.1.5. Uczestnictwo w obrocie.
9.1.5.1. Dopuszczanie do działania na rynku.
9.1.5.2. Obowiązki członków.
9.1.5.3. Organizator.
9.1.5.4. Maklerzy.
9.1.6. Zmiana zakresu, zawieszanie działania oraz uchylanie dopuszczenia do działania na rynku.
9.1.7. Obrót na rynku.
9.1.7.1. Składanie ofert.
9.1.7.2. Transakcje (bezpośrednie, pakietowe).
9.1.8. Publiczne wezwanie.
9.1.9. Kary regulaminowe.
9.1.10. Rozstrzyganie sporów pomiędzy uczestnikami.
9.1.11. System informacyjny rynku.
9.1.12. Opłaty.
10. SYSTEM ROZLICZENIOWO-DEPOZYTOWY W ZAKRESIE PUBLICZNEGO OBROTU PAPIERAMI WARTOŚCIOWYMI W POLSCE
10.1. Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych.
10.1.1. Uczestnictwo w Depozycie.
10.1.2. Ewidencja papierów wartościowych.
10.1.3. Organizacja i prowadzenie rozliczeń.
10.1.4. Fundusz rozliczeniowy.
10.1.5. Realizacja zobowiązań emitentów wobec właściciela papierów wartościowych.
10.1.6. Wystawianie świadectw depozytowych.
10.2. Zasady rozliczeń finansowych transakcji giełdowych w domach maklerskich.
11. STRATEGIE INWESTYCYJNE - ELEMENTY PODSTAWOWE
11.1. Podstawowe definicje (stopa zwrotu, ryzyko, dywersyfikacja).
11.2. Określenie wymagań inwestycyjnych.
11.2.1. Oczekiwana stopa zwrotu z inwestycji.
11.2.2. Oczekiwana płynność.
11.2.3. Akceptowalny poziom ryzyka.
11.2.4. Horyzont inwestycyjny.
11.3. Cele inwestycyjne.
11.4. Rodzaje ryzyka inwestycyjnego.
11.5. Zarządzanie portfelem.
11.5.1. Mechaniczne strategie inwestycyjne (stałej kwoty kapitału, stałej relacji, cenowo-wskaźnikowa).
11.5.2. Zarządzanie aktywne i pasywne.
11.5.3. Zarządzanie krótkookresowe i długookresowe.
11.5.4. Analizy wykorzystywane w strategiach inwestycyjnych (analiza techniczna, fundamentalna, portfelowa).
11.5.5. Ocena efektywności zarządzania portfelami.
11.5.5.1. Analiza osiągniętych stóp zwrotu.
11.5.5.2. Ocena porównawcza portfeli.
12. ETYKA ZAWODOWA
12.1. Międzynarodowe zasady prowadzenia działalności na rynku kapitałowym.
12.2. Kodeks Dobrej Praktyki Przedsiębiorstw Maklerskich.
12.3. Etyka Zawodowa Maklerów i Doradców.
ZAŁĄCZNIK 1
WYKAZ PRZEPISÓW PRAWNYCH:
WYKAZ PRZEPISÓW PRAWNYCH:
1) Ustawa z dnia 23 kwietnia 1964 r. - Kodeks cywilny (Dz. U. Nr 16, poz. 93 z późn. zm.):
art. 8-22, 33-43, 56-88, 95-109, 169, 306-335, 353-365, 384-387, 389-390, 394-396, 450-497, 509-518, 720-724, 734-751, 758-773, 835-845, 921.1-921.16.
2) Ustawa z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks spółek handlowych (Dz. U. Nr 94, poz. 1037 z późn. zm.) z wyłączeniem spółek osobowych (oprócz spółki komandytowo-akcyjnej) oraz spółki z ograniczoną odpowiedzialnością.
3) Ustawa z dnia 29 czerwca 1995 r. o obligacjach (Dz. U. z 2001 r. Nr 120, poz. 1300).
4) Ustawa z dnia 29 sierpnia 1997 r. o listach zastawnych i bankach hipotecznych (Dz. U. z 2003 r. Nr 99, poz. 919).
5) Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 26 sierpnia 1999 r. w sprawie warunków emitowania bonów skarbowych (Dz. U. Nr 74, poz. 831 z późn. zm.).
2. Przepisy regulujące zasadnicze zagadnienia z zakresu prawa publicznego obrotu papierami wartościowymi:
1) Ustawa z dnia 21 sierpnia 1997 r. - Prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi (Dz. U. z 2002 r. Nr 49, poz. 447 i Nr 240, poz. 2055 oraz z 2003 r. Nr 50, poz. 424, Nr 84, poz. 774, Nr 124, poz. 1151 i Nr 170, poz. 1651).
2) Zarządzenie Ministra Finansów z dnia 6 czerwca 2002 r. w sprawie zatwierdzenia statutu Komisji Papierów Wartościowych i Giełd oraz urzędu Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (Dz. Urz. Min. Fin. Nr 8, poz. 38).
3) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 17 lipca 2001 r. w sprawie wzorów wezwań do zapisywania się na sprzedaż lub zamianę akcji spółki publicznej, szczegółowego sposobu ich ogłaszania oraz warunków nabywania akcji w wyniku tych wezwań (Dz. U. Nr 86, poz. 941).
4) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 16 października 2001 r. w sprawie określenia terminu ważności prospektu emisyjnego, terminu, w którym po opublikowaniu prospektu i jego skrótu może rozpocząć się sprzedaż lub subskrypcja papierów wartościowych, wymaganej liczby prospektów oraz miejsca, terminów i sposobów udostępniania do publicznej wiadomości prospektu i jego skrótu (Dz. U. Nr 139, poz. 1570 z późn. zm.).
5) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 22 grudnia 1998 r. w sprawie określenia podmiotów uprawnionych do składania wniosku o wyrażenie zgody na wprowadzenie do publicznego obrotu praw pochodnych, szczególnych warunków, jakie obowiązane są spełniać te podmioty, oraz szczególnego trybu i warunków wprowadzania tych papierów wartościowych, w tym kryteriów, jakie muszą one spełniać, aby mogły być przedmiotem obrotu (Dz. U. Nr 163, poz. 1155).
6) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 16 października 2001 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych (Dz. U. Nr 139, poz. 1569 z późn. zm.).
7) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 16 października 2001 r. w sprawie szczegółowych warunków, jakim powinien odpowiadać prospekt emisyjny oraz skrót prospektu (Dz. U. Nr 139, poz. 1568 z późn. zm.).
8) Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 5 listopada 2001 r. w sprawie określenia obowiązków sprawozdawczych w zakresie obrotu papierami wartościowymi emitowanymi przez Skarb Państwa (Dz. U. Nr 133, poz. 1503).
9) Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 29 grudnia 1998 r. w sprawie treści zawiadomienia dotyczącego emisji papierów wartościowych, opiewających wyłącznie na wierzytelności pieniężne, jeżeli termin realizacji praw z tych papierów jest krótszy niż rok (Dz. U. Nr 166, poz. 1210).
10) Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 29 grudnia 1998 r. w sprawie wzorów wniosków o wpis na listę maklerów papierów wartościowych i na listę doradców inwestycyjnych (Dz. U. Nr 166, poz. 1211).
11) Zarządzenie Przewodniczącego Komisji Papierów Wartościowych i Giełd z dnia 18 listopada 1998 r. w sprawie określenia sposobu prowadzenia ewidencji papierów wartościowych dopuszczonych do publicznego obrotu (Dz. Urz. KPWiG Nr 13, poz. 326).
12) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 17 lipca 2001 r. w sprawie określenia zakresu informacji objętych wnioskiem o wydanie zezwolenia na nabycie znacznego pakietu akcji spółki publicznej lub wystawionych w związku z tymi akcjami kwitów depozytowych (Dz. U. Nr 86, poz. 940).
13) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 17 lipca 2001 r. w sprawie określenia warunków, jakie muszą spełniać urzędowe rynki giełdowe oraz emitenci papierów wartościowych dopuszczonych do obrotu na tych rynkach (Dz. U. Nr 86, poz. 939 z późn. zm.).
14) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 15 kwietnia 2002 r. w sprawie określenia warunków technicznych i organizacyjnych wymaganych do prowadzenia działalności maklerskiej przez niektóre podmioty oraz do prowadzenia rachunków papierów wartościowych przez bank (Dz. U. Nr 57, poz. 520).
15) Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 31 grudnia 1999 r. w sprawie określenia czynności, których wykonywanie przez dom maklerski nie wymaga zezwolenia (Dz. U. z 2000 r. Nr 2, poz. 21).
16) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 24 listopada 1998 r. w sprawie szczegółowych zasad organizacyjnego i finansowego wydzielenia działalności maklerskiej banku (Dz. U. Nr 146, poz. 950).
17) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 27 maja 2003 r. w sprawie określenia wysokości środków własnych przeznaczonych na prowadzenie przez bank działalności maklerskiej w zależności od rozmiarów wykonywanej działalności (Dz. U. Nr 109, poz. 1033).
18) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 27 maja 2003 r. w sprawie określenia wielkości środków własnych domu maklerskiego w zależności od rozmiarów wykonywanej działalności oraz maksymalnej wysokości kredytów, pożyczek i wyemitowanych dłużnych papierów wartościowych w stosunku do środków własnych (Dz. U. Nr 109, poz. 1032).
19) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 22 stycznia 2002 r. w sprawie określenia zakresu, trybu, formy oraz terminów dostarczania informacji przez niektóre podmioty prowadzące działalność maklerską oraz rachunki papierów wartościowych (Dz. U. Nr 37, poz. 354).
20) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 3 września 2002 r. w sprawie trybu i warunków postępowania domów maklerskich i banków prowadzących rachunki papierów wartościowych (Dz. U. Nr 166, poz. 1354).
21) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 21 grudnia 1999 r. w sprawie określenia szczegółowych zasad, trybu i warunków pożyczania papierów wartościowych z udziałem domów maklerskich, banków prowadzących działalność maklerską i banków prowadzących rachunki papierów wartościowych (Dz. U. Nr 110, poz. 1269).
22) Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 18 grudnia 2001 r. w sprawie szczególnych zasad rachunkowości domów maklerskich i jednostek organizacyjnych banków, w ramach których prowadzona jest działalność maklerska (Dz. U. Nr 153, poz. 1753 z późn. zm.).
3. Przepisy regulujące zasadnicze zagadnienia z zakresu funduszy inwestycyjnych:
1) Ustawa z dnia 28 sierpnia 1997 r. o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. z 2002 r. Nr 49, poz. 448 i Nr 141, poz. 1178 oraz z 2003 r. Nr 124, poz. 1151).
2) Rozporządzenie Ministra Sprawiedliwości z dnia 6 maja 2002 r. w sprawie sposobu prowadzenia rejestru funduszy inwestycyjnych, wzoru tego rejestru oraz szczegółowego trybu postępowania w sprawach o wpis do rejestru funduszy (Dz. U. Nr 68, poz. 628).
3) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 3 lipca 2001 r. w sprawie prospektu informacyjnego funduszu inwestycyjnego otwartego oraz specjalistycznego funduszu inwestycyjnego otwartego, a także skrótu tego prospektu (Dz. U. Nr 77, poz. 817).
4) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 15 kwietnia 2002 r. w sprawie zakresu oraz terminów dostarczania Komisji Papierów Wartościowych i Giełd okresowych sprawozdań i bieżących informacji dotyczących działalności i sytuacji finansowej towarzystw funduszy inwestycyjnych i funduszy inwestycyjnych (Dz. U. Nr 46, poz. 426).
5) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 3 lipca 2001 r. w sprawie sprawozdań finansowych zbiorczego portfela papierów wartościowych (Dz. U. Nr 77, poz. 815).
6) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 3 lipca 2001 r. w sprawie warunków zarządzania zbiorczymi portfelami papierów wartościowych (Dz. U. Nr 77, poz. 816).
7) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 18 września 2001 r. w sprawie szczegółowej treści warunków emisji certyfikatów inwestycyjnych specjalistycznego funduszu inwestycyjnego zamkniętego, które nie podlegają obowiązkowi wprowadzenia do publicznego obrotu (Dz. U. Nr 116, poz. 1236).
8) Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 21 sierpnia 2001 r. w sprawie treści i wzoru zawiadomienia o emisji certyfikatów inwestycyjnych specjalistycznego funduszu inwestycyjnego zamkniętego, niepodlegających obowiązkowi wprowadzenia do publicznego obrotu, w której wartość nominalna jednego certyfikatu inwestycyjnego jest nie mniejsza niż równowartość w złotych 40.000 EURO (Dz. U. Nr 92, poz. 1023).
9) Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 3 lipca 2001 r. w sprawie trybu likwidacji funduszy inwestycyjnych (Dz. U. Nr 77, poz. 818).
10) Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 10 grudnia 2001 r. w sprawie szczególnych zasad rachunkowości funduszy inwestycyjnych (Dz. U. Nr 149, poz. 1670).
4. Przepisy regulujące wybrane zagadnienia prawa podatkowego (w zakresie opodatkowania na rynku finansowym):
1) Ustawa z dnia 9 września 2000 r. o podatku od czynności cywilnoprawnych (Dz. U. Nr 86, poz. 959 z późn. zm.).
2) Ustawa z dnia 26 lipca 1991 r. o podatku dochodowym od osób fizycznych (Dz. U. z 2000 r. Nr 14, poz. 176 z późn. zm.).
3) Ustawa z dnia 15 lutego 1992 r. o podatku dochodowym od osób prawnych (Dz. U. z 2000 r. Nr 54, poz. 654 z późn. zm.).
5. Przepisy regulujące wybrane zagadnienia prawne podmiotów gospodarczych:
1) Ustawa z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe (Dz. U. z 2002 r. Nr 72, poz. 665 z późn. zm.).
2) Ustawa z dnia 29 sierpnia 1997 r. o Narodowym Banku Polskim (Dz. U. Nr 140, poz. 938 z późn. zm.).
3) Ustawa z dnia 30 sierpnia 1996 r. o komercjalizacji i prywatyzacji przedsiębiorstw państwowych (Dz. U. Nr 118, poz. 561 z późn. zm.).
4) Ustawa z dnia 30 kwietnia 1993 r. o narodowych funduszach inwestycyjnych i ich prywatyzacji (Dz. U. Nr 44, poz. 202 z późn. zm.).
5) Ustawa z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych (Dz. U. Nr 103, poz. 1099 z późn. zm.).
6) Ustawa z dnia 16 listopada 2000 r. o przeciwdziałaniu wprowadzaniu do obrotu finansowego wartości majątkowych pochodzących z nielegalnych lub nieujawnionych źródeł oraz o przeciwdziałaniu finansowaniu terroryzmu (Dz. U. z 2003 r. Nr 153, poz. 1505).
6. Przepisy regulujące zagadnienia z zakresu rachunkowości oraz łączenia się spółek:
1) Ustawa z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości (Dz. U. z 2002 r. Nr 76, poz. 694).
2) Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 10 grudnia 2001 r. w sprawie szczególnych zasad rachunkowości zakładów ubezpieczeń (Dz. U. Nr 149, poz. 1671).
3) Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 10 grudnia 2001 r. w sprawie szczególnych zasad rachunkowości banków (Dz. U. Nr 149, poz. 1673 z późn. zm.).
4) Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 12 grudnia 2001 r. w sprawie szczegółowych zasad uznawania, metod wyceny, zakresu ujawniania i sposobu prezentacji instrumentów finansowych (Dz. U. Nr 149, poz. 1674).
5) Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 12 grudnia 2001 r. w sprawie zasad sporządzania skonsolidowanych sprawozdań finansowych banków oraz skonsolidowanych sprawozdań finansowych holdingu finansowego (Dz. U. Nr 152, poz. 1728).
6) Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 12 grudnia 2001 r. w sprawie szczegółowych zasad sporządzania przez jednostki inne niż banki i zakłady ubezpieczeń sprawozdania finansowego jednostek powiązanych (Dz. U. Nr 152, poz. 1729).
7. Przepisy regulujące obrót giełdowy w Polsce:
1) Statut Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie SA.
2) Regulamin Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie SA (Uchwała Nr 17/777/2000 Rady Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie SA z dnia 5 kwietnia 2000 r. z późn. zm.).
3) Regulamin Sądu Giełdowego przy Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie SA.
4) Szczegółowe Zasady Obrotu Giełdowego (Uchwała Nr 252/2000 Zarządu Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie SA z dnia 8 czerwca 2000 r. z późn. zm.).
5) Uchwały Zarządu Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie SA oraz uchwały Rady Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie SA (obowiązujące).
8. Przepisy regulujące obrót pozagiełdowy w Polsce:
1) Statut Spółki Akcyjnej "Centralna Tabela Ofert".
2) Regulamin obrotu (Uchwała Nr 29/01 Rady Nadzorczej Spółki Akcyjnej Centralna Tabela Ofert z dnia 30 października 2001 r. z późn. zm.).
3) Regulamin Elektronicznego Rynku Skarbowych Papierów Wartościowych.
9. Przepisy regulujące system rozliczeniowo-depozytowy w zakresie publicznego obrotu papierami wartościowymi w Polsce:
1) Statut Spółki Akcyjnej "Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych".
2) Regulamin Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych.
3) Szczegółowe zasady działania Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych.
4) Regulamin Funduszu Rozliczeniowego.
10. Przepisy regulujące etykę zawodową:
1) Rezolucja Komitetu Przewodniczących Międzynarodowej Organizacji Komisji Papierów Wartościowych (IOSCO) w sprawie raportu dotyczącego Międzynarodowych Zasad Prowadzenia Działalności na Rynku Kapitałowym.
2) Kodeks Dobrej Praktyki Przedsiębiorstw Maklerskich.
3) Zasady Etyki Zawodowej Maklerów i Doradców.
- zmieniony przez § 1 zarządzenia nr 15 z dnia 23 października 2001 r. (Dz.Urz.KPWiG.01.6.57) zmieniającego nin. zarządzenie z dniem 23 października 2001 r.
- zmieniony przez § 1 zarządzenia nr 5 z dnia 6 marca 2002 r. (Dz.Urz.KPWiG.02.3.11) zmieniającego nin. zarządzenie z dniem 6 marca 2002 r.
- zmieniony przez § 1 zarządzenia nr 9 z dnia 14 października 2002 r. (Dz.Urz.KPWiG.02.14.67) zmieniającego nin. zarządzenie z dniem 14 października 2002 r.
- zmieniony przez § 1 zarządzenia nr 1 z dnia 26 stycznia 2004 r. (Dz.Urz.KPWiG.04.2.2) zmieniającego nin. zarządzenie z dniem 26 stycznia 2004 r.