0114-KDIP2-3.4010.13.2018.1.KK - Ustalenie czy spółka oraz fundusze są podmiotami powiązanymi.

Na podstawie art. 13 § 2a, art. 14b § 1 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Ordynacja podatkowa (Dz. U. z 2017 r. poz. 201, z późn. zm.) Dyrektor Krajowej Informacji Skarbowej stwierdza, że stanowisko przedstawione we wniosku z dnia 18 grudnia 2017 r. (data wpływu 10 stycznia 2018 r.) o wydanie interpretacji przepisów prawa podatkowego dotyczącej podatku dochodowego od osób prawnych w zakresie ustalenia czy Spółka oraz Fundusze są podmiotami powiązanymi - jest prawidłowe.

W dniu 10 stycznia 2018 r. został złożony ww. wniosek o wydanie interpretacji indywidualnej dotyczącej podatku dochodowego od osób prawnych w zakresie ustalenia czy Spółka oraz Fundusze są podmiotami powiązanymi.

We wniosku przedstawiono następujący stan faktyczny/zdarzenie przyszłe.

Sp. z o.o. (dalej: Wnioskodawca lub Spółka) prowadzi działalność inwestycyjną, inwestując swoje aktywa poprzez fundusze inwestycyjne zamknięte o zróżnicowanej strategii inwestycyjnej (dalej: Fundusze lub FIZ), Oznacza to, iż Wnioskodawca jest posiadaczem certyfikatów inwestycyjnych Funduszy.

Jedynym udziałowcem Spółki jest spółka (dalej: Spółka dominująca) powiązana osobowo w rozumieniu art. 11 ustawy z dnia 15 lutego 1992 r. o podatku dochodowym od osób prawnych (tekst jedn.: Dz. U. z 2016 r. poz. 1888 z późn. zm., dalej: ustawa CIT) z jedynym akcjonariuszem (dalej: Akcjonariusz) towarzystwa funduszy inwestycyjnych (dalej: TFI) funkcjonującego na podstawie ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych i zarządzaniu alternatywnymi funduszami inwestycyjnymi (tekst jedn.: Dz. U. z 2016 r. poz. 1896 z późn. zm.; dalej: ustawa o FI), Udział Akcjonariusza w kapitale TFI wynosi 100%. W konsekwencji Akcjonariusz uznaje TFI za podmiot powiązany w rozumieniu art. 11 ust. 4 ustawy CIT.

Zgodnie z ustawą o FI TFI tworzy fundusze inwestycyjne zamknięte (dalej: FIZ lub Fundusze) (w tym fundusze zamknięte aktywów niepublicznych), zarządza nimi i reprezentuje je w stosunkach z osobami trzecimi. Zgodnie z art. 46 ustawy o FI, TFI zawarł z podmiotem powiązanym (innym niż Spółka) (dalej: Spółka zarządzająca) umowy o zarządzanie portfelem inwestycyjnym poszczególnych FIZ, na mocy których TFI powierza Spółce zarządzającej obowiązki związane z lokowaniem aktywów FIZ.

Fundusze posiadają osobowość prawną, a ich wyłącznym przedmiotem działalności jest lokowanie środków pieniężnych zebranych w drodze niepublicznego proponowania nabycia certyfikatów inwestycyjnych w określone w ustawie o FI papiery wartościowe, instrumenty rynku pieniężnego i inne prawa majątkowe.

Oprócz TFI w Funduszach jako organ działa zgromadzenie inwestorów, a w niektórych przypadkach również rada inwestorów.

W zależności od konkretnego przypadku w relacjach pomiędzy TFI a FIZ występują następujące konfiguracje kompetencji:

* większościowymi lub jedynymi posiadaczami certyfikatów inwestycyjnych emitowanych przez FIZ są m.in. Spółka lub podmioty z nią powiązane,

* osoby będące przedstawicielami uczestników FIZ wchodzą w skład zarządu TFI oraz tzw. komitetów inwestycyjnych, tworzonych dodatkowo przez Fund Managerów oraz osoby wskazane w uchwale TFI. Komitety inwestycyjne, na podstawie rekomendacji wydawanych przez Spółkę zarządzającą, podejmują decyzje o realizowanych projektach inwestycyjnych.

W związku z powyższym opisem zadano następujące pytanie.

Czy w przedstawionym stanie faktycznym/zdarzeniu przyszłym Spółka oraz Fundusze są podmiotami powiązanymi w rozumieniu art. 11 ustawy CIT?

Stanowisko Wnioskodawcy:

Zdaniem Wnioskodawcy w opisanym stanie faktycznym i zdarzeniu przyszłym Spółka i FIZ nie są podmiotami powiązanymi w rozumieniu art. 11 ustawy CIT.

UZASADNIENIE stanowiska Wnioskodawcy

Zgodnie z art. 11 ust. 1 ustawy CIT, jeżeli

W myśl art. 11 ust. 4 ustawy CIT powyższe przepisy stosuje się odpowiednio, gdy:

Przez posiadanie udziału w kapitale innego podmiotu rozumie się na podstawie art. 11 ust. 5a ustawy CIT sytuację, w której dany podmiot bezpośrednio lub pośrednio posiada w kapitale innego podmiotu udział nie mniejszy niż 25%.

Ponadto, zgodnie z art. 11 ust. 5 ustawy CIT powiązania pomiędzy podmiotami krajowymi występują również w przypadku, gdy pomiędzy osobami pełniącymi w tych podmiotach funkcje zarządzające lub kontrolne albo nadzorcze wystąpią powiązania o charakterze rodzinnym lub wynikające ze stosunku pracy albo majątkowe.

Analiza przepisu art. 11 ust. 4 ustawy CIT wskazuje, że konieczną przesłanką dla uznania dwóch podmiotów za powiązane jest:

* bezpośrednie lub pośrednie zarządzanie podmiotem,

* bezpośrednia lub pośrednia jego kontrola albo

* posiadanie udziału w kapitale podmiotu.

Dla ustalenia, czy takie powiązanie występuje między Spółką i Funduszami konieczne jest

w pierwszej kolejności ustalenie czy istnieją powiązania między TFI a Funduszami, a w konsekwencji określenie statusu prawnego funduszy inwestycyjnych i towarzystw funduszy inwestycyjnych wynikającego z ustawy o FI.

Zgodnie z art. 3 ust. 1 ustawy o FI fundusz inwestycyjny jest osobą prawną, której wyłącznym przedmiotem działalności jest lokowanie środków pieniężnych zebranych w drodze publicznego, a w przypadkach określonych w ustawie również niepublicznego, proponowania nabycia jednostek uczestnictwa albo certyfikatów inwestycyjnych, w określone w ustawie papiery wartościowe, instrumenty rynku pieniężnego i inne prawa majątkowe.

W myśl art. 4 ust. 1 ustawy o FI towarzystwo funduszy inwestycyjnych tworzy fundusz inwestycyjny, zarządza nim i reprezentuje fundusz w stosunkach z osobami trzecimi. W myśl art. 4 ust. 4 ustawy FI fundusz inwestycyjny nie jest podmiotem zależnym od towarzystwa funduszy inwestycyjnych, spółki zarządzającej ani od osoby posiadającej bezpośrednio lub pośrednio większość głosów w radzie inwestorów, zgromadzeniu inwestorów lub zgromadzeniu uczestników.

Z powyższych przepisów dotyczących wzajemnych relacji towarzystwa funduszy inwestycyjnych i funduszy inwestycyjnych wynika, że nie są one powiązane. Co więcej, towarzystwo funduszy inwestycyjnych i fundusze inwestycyjne nie są podmiotami zależnymi, pomimo że towarzystwo funduszy inwestycyjnych jako organ funduszy inwestycyjnych zarządza nimi i reprezentuje je wobec podmiotów trzecich.

W konsekwencji TFI i Fundusze nie są podmiotami zależnymi w sytuacji, gdy realizują w relacjach między sobą kompetencje wynikające z ustawy o FI, a które zostały przedstawione powyżej w stanie faktycznym/zdarzeniu przyszłym.

W związku z powyższym, należy uznać, że TFI nie jest podmiotem powiązanym z Funduszami w rozumieniu art. 11 ust. 1 i 4 ustawy CIT, a w konsekwencji, iż także Spółka (jako podmiot zależny od Spółki dominującej powiązanej osobowo z Akcjonariuszem) nie może zostać uznana za podmiot powiązany z FIZ.

Przedstawione wyżej stanowisko znajduje potwierdzenie w interpretacjach indywidualnych wydawanych przez właściwe organy podatkowe.

Przykładowo, w interpretacji indywidualnej z 9 sierpnia 2017 r. (sygn. 0114-KDIP2-3.4010.125.2017.1.DP) Dyrektor Krajowej Informacji Skarbowej potwierdził, iż z przepisów dotyczących wzajemnych relacji towarzystw i funduszy inwestycyjnych wynika, że nie są one powiązane. Co więcej, towarzystwo i fundusze inwestycyjne nie są podmiotami zależnymi, pomimo że towarzystwo jako organ funduszy inwestycyjnych zarządza nimi i reprezentuje je wobec podmiotów trzecich. Analogiczne stanowisko zostało wyrażone przez Dyrektora Izby Skarbowej w Warszawie w interpretacji indywidualnej z 1 czerwca 2016 r. (sygn. IPPB6/4510-162/16-2/AZ) oraz interpretacji indywidualnej wydanej przez Dyrektora Izby Skarbowej w Bydgoszczy z 20 czerwca 2011 r. (sygn. ITPB3/423-158a/11/DK).

Powyższe stanowiska zostały oparte na art. 4 ust. 4 ustawy o FI, który wyłącza także możliwość istnienia zależności pomiędzy funduszem a spółką zarządzającą czy osobą posiadającą bezpośrednio lub pośrednio większość głosów w radzie inwestorów, zgromadzeniu inwestorów lub zgromadzeniu uczestników (tu: Spółka). Zatem brak istnienia powiązań pomiędzy TFI a Funduszem oznacza, iż takie powiązania nie mogą być wywodzone w odniesieniu do relacji pomiędzy Spółką a Funduszem.

Dodatkowo, w ocenie Spółki, sam fakt posiadania przez Wnioskodawcę certyfikatów inwestycyjnych poszczególnych FIZ nie implikuje istnienia powiązań między Spółką a Funduszami w rozumieniu art. 11 ust. 4 ustawy CIT, w szczególności posiadanie przez Spółkę certyfikatów inwestycyjnych nie powoduje posiadania udziału w kapitale FIZ. Zgodnie bowiem z art. 11 ust. 5a ustawy CIT posiadanie udziału w kapitale innego podmiotu oznacza sytuację, w której dany podmiot bezpośrednio lub pośrednio posiada w kapitale innego podmiotu udział nie mniejszy niż 25%. Tymczasem Fundusz nie posiada kapitału, a jedynie przyjmuje od uczestników wpłaty w rozumieniu art. 7 ust. 1-3 ustawy o FI tworzące aktywa funduszu. Tym samym osoby nabywające certyfikaty inwestycyjne nie mogą nabywać/posiadać udziału w kapitale funduszu inwestycyjnego na zasadach analogicznych do posiadania udziału w kapitale spółki z o.o. czy spółki akcyjnej.

W świetle obowiązującego stanu prawnego stanowisko Wnioskodawcy w sprawie oceny prawnej przedstawionego stanu faktycznego/zdarzenia przyszłego jest prawidłowe.

Mając powyższe na względzie, stosownie do art. 14c § 1 Ordynacji podatkowej, odstąpiono od uzasadnienia prawnego dokonanej w tym zakresie oceny stanowiska wnioskodawcy.

Interpretacja dotyczy zaistniałego stanu faktycznego przedstawionego przez wnioskodawcę i stanu prawnego obowiązującego w dacie zaistnienia zdarzenia w przedstawionym stanie faktycznym, a w przypadku interpretacji dotyczącej zdarzenia przyszłego - stanu prawnego obowiązującego w dniu złożenia wniosku.

Jednocześnie organ zwraca uwagę, że dnia 1 stycznia 2018 r. weszła w życie ustawa z dnia 27 października 2017 r. o zmianie ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych, ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych oraz ustawy o zryczałtowanym podatku dochodowym od niektórych przychodów osiąganych przez osoby fizyczne (Dz. U. poz. 2175) mocą której zmianie uległa treść przepisu art. 11 ust. 4 ustawy z dnia 15 lutego 1992 r. o podatku dochodowym od osób prawnych (tekst jedn.: Dz. U. z 2017 r. poz. 2343).

Obecnie ma ono następujące brzmienie:

"Przepisy ust. 1-3a stosuje się odpowiednio, gdy:

Interpretacja indywidualna wywołuje skutki prawnopodatkowe tylko wtedy, gdy rzeczywisty stan faktyczny sprawy będącej przedmiotem interpretacji pokrywał się będzie ze stanem faktycznym (opisem zdarzenia przyszłego) podanym przez Wnioskodawcę w złożonym wniosku. W związku z powyższym, w przypadku zmiany któregokolwiek elementu przedstawionego we wniosku opisu sprawy, udzielona odpowiedź traci swoją aktualność.

Zgodnie z art. 14na Ordynacji podatkowej przepisów art. 14k-14n nie stosuje się, jeżeli stan faktyczny lub zdarzenie przyszłe będące przedmiotem interpretacji indywidualnej stanowi element czynności będących przedmiotem decyzji wydanej:

Stronie przysługuje prawo do wniesienia skargi na niniejszą interpretację przepisów prawa podatkowego z powodu jej niezgodności z prawem. Skargę wnosi się do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Warszawie, ul. Jasna 2/4, 00-013 Warszawa w dwóch egzemplarzach (art. 47 ustawy z dnia 30 sierpnia 2002 r. - Prawo o postępowaniu przed sądami administracyjnymi - Dz. U. z 2017 r. poz. 1369, z późn. zm.) w terminie trzydziestu dni od dnia doręczenia skarżącemu rozstrzygnięcia w sprawie albo aktu, o którym mowa w art. 3 § 2 pkt 4a (art. 53 § 1 ww. ustawy).

Jednocześnie, zgodnie art. 57a ww. ustawy, skarga na pisemną interpretację przepisów prawa podatkowego wydaną w indywidualnej sprawie, opinię zabezpieczającą i odmowę wydania opinii zabezpieczającej może być oparta wyłącznie na zarzucie naruszenia przepisów postępowania, dopuszczeniu się błędu wykładni lub niewłaściwej oceny co do zastosowania przepisu prawa materialnego. Sąd administracyjny jest związany zarzutami skargi oraz powołaną podstawą prawną.

Skargę wnosi się za pośrednictwem organu, którego działanie, bezczynność lub przewlekłe prowadzenie postępowania jest przedmiotem skargi (art. 54 § 1 ww. ustawy), na adres: Krajowa Informacja Skarbowa, ul. Teodora Sixta 17, 43-300 Bielsko-Biała.