Zmiana decyzji udzielającej zezwolenia na prowadzenie przedsiębiorstwa maklerskiego.

Dzienniki resortowe

Dz.Urz.KPW.1997.7.236

Akt indywidualny

Wersja od: 29 sierpnia 1997 r.

UCHWAŁA Nr 382

KOMISJI PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH

z dnia 17 lipca 1997 r.

w sprawie zmiany decyzji udzielającej zezwolenia na prowadzenie przedsiębiorstwa maklerskiego

Na podstawie art. 155 ustawy z dnia 14 czerwca 1960 r. - Kodeks postępowania administracyjnego (Dz. U. z 1980 r. Nr 9, poz. 26 z późn. zm.) i art. 21 § 1 pkt 6 w zw. z art. 18 § 2 ustawy z dnia 22 marca 1991 r. - Prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi i funduszach powierniczych (Dz. U. z 1994 r. Nr 58, poz. 239, Nr 71, poz. 313 i Nr 121, poz. 591, z 1996 r. Nr 45, poz. 199, Nr 75, poz. 357, Nr 106, poz. 496 i Nr 149, poz. 703 oraz z 1997 r. Nr 30, poz. 164) uchwala się, co następuje:

§ 1. Zmienia się decyzję Komisji Papierów Wartościowych Nr KPW-ZDM-9/91 z dnia 19 lipca 1991 r. w sprawie udzielenia zezwolenia Bankowi Zachodniemu SA na prowadzenie przedsiębiorstwa maklerskiego w taki sposób, że w pkt. I dodaje się ppkt 5 w brzmieniu:

"wykonywanie analiz i opracowań ekonomiczno-finansowych spółek publicznych w celu ich odpłatnego lub nieodpłatnego udostępniania inwestorom".

§ 2. W analizach i opracowaniach ekonomiczno-finansowych sporządzonych przez Bank Zachodni SA nie mogą znaleźć się sformułowania o charakterze rekomendacji określonych zachowań związanych z papierami wartościowymi wyrażonych bezpośrednio (kup, sprzedaj, trzymaj) lub pośrednio. W szczególności w powyższych analizach i opracowaniach nie mogą się znaleźć sformułowania typu: "najbliższe sesje mogą przynieść aprecjację/deprecjację waloru X", "najbliższe sesje mogą okazać się dogodnym momentem na zakup/sprzedaż walorów X", "jeśli..., to akcje powinny wzrosnąć/spaść", "wydaje się, że jeśli..., to...", "akcje X są obecnie dowartościowane/niedowartościowane, tanie/drogie", "inwestycja w akcje X jest/wydaje się być obiecująca", "należy oczekiwać wzrostu/spadku akcji spółek"; "walory, które plasują się niebezpiecznie wysoko, to:...", "kontynuowanie polityki celnej przez państwo jest sygnałem do zwiększonej opłacalności inwestowania w daną branżę", "niski/wysoki wskaźnik wskazuje na dobry moment do zakupu/sprzedaży akcji" itp.

§ 3. W analizach i opracowaniach ekonomiczno-finansowych sporządzonych przez Bank Zachodni SA nie może być zamieszczana analiza portfelowa, która jest elementem szczególnie charakterystycznym dla pracy doradcy inwestycyjnego i nie może być udostępniana przez podmioty nie posiadające zezwolenia na zawodowe doradztwo w zakresie publicznego obrotu papierami wartościowymi.

§ 4. Bank Zachodni SA zobowiązany jest do informowania Komisji Papierów Wartościowych o rachunkach papierów wartościowych autorów analiz i opracowań ekonomiczno-finansowych, rachunkach, na których są oni pełnomocnikami oraz o zmianach w powyższych danych.

§ 5. Bank Zachodni SA jest zobowiązany niezwłocznie dostarczyć do Komisji Papierów Wartościowych analizy i opracowania ekonomiczno-finansowe udostępnione klientom.

§ 6. Nie udziela się zgody na zmianę decyzji Komisji Papierów Wartościowych Nr KPW-ZDM-9/91 z dnia 19 lipca 1991 r. w sprawie udzielenia zezwolenia Bankowi Zachodniemu SA na prowadzenie przedsiębiorstwa maklerskiego polegającą na rozszerzeniu działalności maklerskiej Banku Zachodniego SA o "wykonywanie analiz i opracowań ekonomiczno-finansowych na zlecenie emitenta papierów wartościowych, w tym podmiotów przygotowujących się do emisji takich papierów".

§ 7. Uchwała wchodzi w życie z dniem podjęcia.