Emisja obligacji państwowej pożyczki trzyletniej serii V-VIII.

Dzienniki resortowe

Dz.Urz.MF.1993.8.37

Akt utracił moc

Wersja od: 5 lipca 1996 r.

ZARZĄDZENIE Nr 33

MINISTRA FINANSÓW

z dnia 30 kwietnia 1993 r.

w sprawie emisji obligacji państwowej pożyczki trzyletniej serii V-VIII.

Na podstawie art. 6 ust. 1 i 2 ustawy z dnia 29 grudnia 1982 r. o urzędzie Ministra Finansów oraz urzędach i izbach skarbowych (Dz. U. Nr 45, poz. 289, z 1985 r. Nr 12, poz. 50, z 1987 r. Nr 3, poz. 18 i Nr 33, poz. 180, z 1988 r. Nr 16, poz. 112 i Nr 19, poz. 132, z 1990 r. Nr 14, poz. 88, z 1991 r. Nr 94, poz. 421, Nr 100, poz. 442 oraz z 1992 r. Nr 68, poz. 341), art. 40 ust. 1 ustawy z dnia 5 stycznia 1991 r. Prawo budżetowe (Dz. U. Nr 4, poz. 18, Nr 34, poz. 150, Nr 94, poz. 421, Nr 107, poz. 464, Nr 110, poz. 475 i z 1992 r. Nr 21, poz. 85, Nr 33, poz. 143 i Nr 64, poz. 322), art. 2 ust. 1 pkt 1 i ust. 2 ustawy budżetowej na rok 1993 z dnia 12 lutego 1993 r. (Dz. U. Nr 14, poz. 64) zarządza się, co następuje:

§  1.

1. Emituje się obligacje państwowej pożyczki trzyletniej, zwane dalej obligacjami, na łączną kwotę 8.000.000.000.000 zł (osiem bilionów złotych).

2. Ustala się nominał obligacji w wysokości 1 mln zł (jednego miliona złotych).

3. Obligacje są na okaziciela, z zastrzeżeniem § 8 ust. 1.

4. Emisja następuje z dniem wejścia w życie zarządzenia, przy czym bieg terminu wykupu, o którym mowa w § 4 ust. 1 oraz naliczanie oprocentowania obligacji rozpoczyna się od pierwszego dnia sprzedaży publicznej poszczególnych serii, zgodnie z postanowieniami § 3 ust. 1, 2 i 3.

§ 2. Obligacje mogą być nabywane przez krajowe i zagraniczne osoby prawne i fizyczne oraz krajowe i zagraniczne spółki jawne, cywilne i komandytowe i mogą być przedmiotem swobodnego obrotu pomiędzy tymi podmiotami, przy zachowaniu warunków wynikających z przepisów regulujących obrót dewizowy, a także wynikających z przepisów regulujących obrót papierami wartościowymi oraz z zastrzeżeniem § 8 ust. 4 i § 10 ust. 5.

§  3.

1. Obligacje oferowane są do sprzedaży w seriach.

2. Sprzedaż publiczna poszczególnych serii odbywa się:

1) seria V - o wartości nominalnej 2.000.000.000.000 złotych (dwóch bilionów złotych) - od dnia 4 sierpnia 1993 r. do dnia 3 listopada 1993 r.,

2) seria VI - o wartości nominalnej 2.000.000.000.000 złotych (dwóch bilionów złotych) - od dnia 4 listopada 1993 r. do dnia 3 lutego 1994 r.,

3) serii VII - o wartości nominalnej 2.000.000.000.000 złotych (dwóch bilionów złotych) - od dnia 4 lutego 1994 r. do dnia 2 maja 1994 r.,

4) serii VIII - o wartości nominalnej 2.000.000.000.000 złotych (dwóch bilionów złotych) - od dnia 4 maja 1994 r. do dnia 1 sierpnia 1994 r.

3. Wartość nominalna obligacji serii V, VI i VII nie sprzedanych w okresach, o których mowa w ust. 2, zwiększa wartość nominalną obligacji sprzedawanych w ramach kolejnych serii. Obligacje te stanowią integralną część serii, której wielkość uległa zwiększeniu, co w szczególności oznacza, że naliczanie odsetek i bieg terminów odbywa się na zasadach ustalonych dla tej serii.

4. Nie sprzedane obligacje serii VIII ulegają umorzeniu.

5. Sprzedaż, obsługuję i wykup obligacji prowadzi, na podstawie zawartej z Ministrem Finansów umowy, Bank Polska Kasa Opieki S.A., zwany dalej agentem emisji.

§  4.

1. Obligacje podlegają wykupowi ze środków budżetu państwa po upływie trzech lat od pierwszego dnia sprzedaży publicznej danej serii, tj. odpowiednio:

1) seria V - od dnia 5 sierpnia 1996 r.,

2) seria VI - od dnia 5 listopada 1996 r.,

3) seria VII - od dnia 5 lutego 1997 r.,

4) seria VIII - od dnia 5 maja 1997 r.

2. Wykup odbywa się równocześnie z należnościami wynikającymi z tytułu nie podjętych i nie przedawnionych odsetek.

3. Jeżeli dzień wykupu obligacji, bądź dzień płatności odsetek jest dniem ustawowo wolnym od pracy, wykup następuje w pierwszym dniu roboczym po tym dniu.

§  5.

1. Oprocentowanie obligacji naliczane jest od wartości nominalnej obligacji począwszy do pierwszego dnia sprzedaży publicznej danej serii w okresach trzymiesięcznych (okresy odsetkowe).

2. Obligacje są oprocentowane według stopy procentowej będącej iloczynem stawki bazowej i współczynnika marży odsetkowej w wysokości 1,1. Stawkę bazowa oraz stopę procentową oblicza się w sposób określony w załączniku nr 1 do zarządzenia. Stawka bazowa dla pierwszego okresu odsetkowego danej serii obliczana jest na podstawie średniej arytmetycznej średniej rentowności 13-tygodniowych bonów skarbowych sprzedawanych na ostatnich czterech przetargach poprzedzających przetarg tej serii obligacji. Stawka bazowa dla jedenastu następnych okresów odsetkowych liczona jest przy zastosowaniu średniej arytmetycznej średniej rentowności 13-tygodniowych bonów skarbowych sprzedawanych na ostatnich czterech przetargach poprzedzających dany okres odsetkowy.

W przypadku braku notowań 13-tygodniowych bonów skarbowych na jednym z czterech ostatnich przetargów poprzedzających dany okres odsetkowy stopa procentowa liczona będzie z uwzględnieniem wyliczenia rentowności 13-tygodniowych bonów skarbowych dla brakującego notowania. Wyliczenie zostanie dokonane na podstawie średniej rentowności bonów 8-tygodniowych, skorygowanej o różnicę między średnią rentownością tych dwóch rodzajów bonów, jak wystąpiła na ostatnim przetargu, na którym oba rodzaje bonów skarbowych były sprzedane.

Stopa procentowa dla każdego okresu odsetkowego danej serii obligacji oraz średnie rentowności bonów skarbowych uwzględnione przy obliczaniu tej stopy ogłaszane są w drodze obwieszczenia w Dzienniku Urzędowym Ministerstwa Finansów.

3. Wartość naliczonych odsetek zaokrągla się do pełnych stu złotych (od 1 do 49 złotych włącznie w dół, a od 50 złotych w górę).

4. Po upływie trzech lat od dnia rozpoczęcia sprzedaży publicznej danej serii obligacje nie podlegają oprocentowaniu.

5. Należność z tytułu oprocentowania staje się wymagalna po upływie 14 dni od zakończenia danego okresu odsetkowego, za wyjątkiem ostatniego okresu odsetkowego, kiedy staje się wymagalna w dniu wykupu obligacji danej serii.

6. Wykaz okresów odsetkowych, dni ustalenia praw do odsetek, wymagalności z tytułu odsetek dla poszczególnych serii obligacji stanowi załącznik nr 2 do zarządzenia.

§  6.

1. Obligacje zbywane są po dziennej cenie sprzedaży odpowiadającej cenie emisyjnej obligacji powiększonej o wysokość skumulowanych odsetek naliczonych od dnia rozpoczęcia sprzedaży publicznej danej serii do dnia zakupu. Dzienna cena sprzedaży wyliczana jest w sposób określony w załączniku nr 3 do zarządzenia.

2. Cena emisyjna każdej serii obligacji ustalana jest przez Ministra Finansów jako krotność wartości nominalnej i podawana jest do wiadomości przed rozpoczęciem sprzedaży publicznej danej serii obligacji w drodze ogłoszenia w środkach masowego przekazu oraz we wszystkich punktach sprzedaży obligacji.

3. Wysokość dziennej ceny sprzedaży ustalonej zgodnie z zasadami, o których mowa w ust. 1, zaokrągla się do pełnych stu złotych (od 1 do 49 złotych włącznie w dół, od 50 złotych w górę).

§  7.

1. Sprzedaż publiczna obligacji prowadzona jest w systemie zapisów księgowych.

2. Minister Finansów deponuje u agenta emisji odcinek zbiorowy obligacji danej serii. Agent emisji prowadzi rejestr nabywców obligacji, na zasadach określonych w umowie, o której mowa w § 3 ust. 5.

3. Nabywca obligacji otrzymuje imienne świadectwo depozytowe, którego wzór stanowi załącznik nr 4 do zarządzenia. Świadectwo depozytowe nie stanowi samodzielnego przedmiotu obrotu, to znaczy, że samo wydanie świadectwa osobie trzeciej nie powoduje skutków prawnych.

§  8.

1. Nabywca obligacji, będący osobą fizyczną, może otrzymać obligację w postaci imiennego dokumentu. Wzór imiennego dokumentu obligacji stanowi załącznik nr 5 do zarządzenia.

2. Nabywca obligacji, o którym mowa w ust. 1, składa wniosek u agenta emisji w chwili nabycia obligacji. Wydanie dokumentu nastąpi w terminie nie dłuższym niż 3 miesiące od daty zakończenia sprzedaży publicznej danej serii, za zwrotem świadectwa depozytowego.

3. Warunkiem przyjęcia obligacji, o których mowa w ust. 1, do wykupu i wypłaty odsetek jest przedstawienie jej przez posiadacza w stanie umożliwiającym identyfikację i kontrolę autentyczności. W przypadku zaistnienia wątpliwości co do autentyczności przedstawionej obligacji, zostanie ona zatrzymana za pokwitowaniem w celu wykonania ekspertyzy. Dalsze postępowanie uzależnione jest od wyników dokonanej ekspertyzy.

4. Obligacje, o których mowa w ust. 1, nie mogą być przedmiotem obrotu giełdowego. Przeniesienie praw z nich wynikających następuje poprzez zamieszczenie na rewersie obligacji oświadczenia o przeniesieniu prawa własności połączone z wydaniem dokumentu do rąk nabywcy.

5. Posiadaczowi obligacji w postaci imiennego dokumentu nie przysługuje prawo domagania się przywrócenia obligacji w postaci zapisu księgowego.

§  9.

1. W ciągu tygodnia poprzedzającego pierwszy dzień sprzedaży publicznej danej serii organizowany jest przetarg ograniczony dla inwestorów instytucjonalnych. Zasady organizacji przetargu określa regulamin przetargowy, który stanowi załącznik nr 6 do zarządzenia.

2. Przetarg organizowany jest przez Narodowy Bank Polski działający w imieniu Ministra Finansów na podstawie umowy.

§  10.

1. Wykup obligacji oraz wypłata należnego oprocentowania następuje:

1) przelewem - na wskazany rachunek bankowy zgodnie z dyspozycją posiadacza obligacji.

2) gotówką - po osobistym stawiennictwie w punkcie sieci obsługi klienta agenta emisji, w którym nastąpiło nabycie obligacji (umiejscowienie obligacji),

2. Dyspozycja, o której mowa w ust. 1 pkt 1, składana jest w momencie nabycia obligacji i może ulec zmianie w terminie do 28 dnia przed terminem wykupu, bądź płatności odsetek.

3. W przypadku złożenia obligacji na rachunku papierów wartościowych w dowolnie wybranym biurze maklerskim wykup obligacji oraz wypłata należnego oprocentowania następuje za pośrednictwem biura. Wcześniejsze dyspozycje uważa się za niebyłe.

4. Nabywca obligacji, a w szczególności kupujący obligacje w drodze indywidualnej umowy kupna-sprzedaży zawartej na pozagiełdowym rynku wtórnym (z zachowaniem przepisów regulujących obrót papierami wartościowymi), obowiązany jest:

1) stawić się wraz ze zbywającym w punkcie sieci obsługi klienta agenta emisji,

2) przedłożyć umowę kupna-sprzedaży wraz ze świadectwem depozytowym. Dokumenty te zostają przekazane agentowi emisji, w celu dokonania odpowiednich zmian w rejestrze nabywców obligacji, o którym mowa w § 7 ust. 2, oraz wydania nowego świadectwa depozytowego.

W przypadku zawarcia umowy kupna-sprzedaży bez dopełnienia tego obowiązku wypłata należności do rąk osoby figurującej w rejestrze nabywców obligacji u agenta emisji stanowi wykonanie zobowiązania.

W przypadku nabycia obligacji pod innym tytułem prawnym niż umowa kupna-sprzedaży, przepisy ust. 4 stosuje się odpowiednio.

5. Począwszy od pierwszego dnia tygodnia poprzedzającego tydzień, w którym przypada dzień wykupu, obligacje nie mogą być przedmiotem obrotu. Dzień ten jest równocześnie dniem ustalenia praw do wykupu obligacji, tj. odpowiednio dla:

1) serii V - 29 lipca 1996 r.,

2) serii VI - 28 października 1996 r.,

3) serii VII - 27 stycznia 1997 r.,

4) serii VIII - 28 kwietnia 1997 r.

§ 11. Obligacje ulegają przedawnieniu w ciągu dwóch lat od dnia, w którym przypadał termin ich wykupu.

§ 12. Zarządzenie wchodzi w życie po upływie 14 dni od dnia ogłoszenia.

ZAŁĄCZNIK

ZAŁĄCZNIK Nr 1

Sposób wyliczenia stawki bazowej, stopy procentowej oraz wysokości należnych odsetek obligacji państwowej pożyczki trzyletniej serii V-VIII.

A. Stopa procentowa R obligacji państwowej pożyczki trzyletniej jest równa iloczynowi dwóch składników J i M, i obliczana jest według wzoru:

R = J x M

1) Składnik J, stanowiący stawkę bazową stopy procentowej jest liczony oddzielnie dla każdego okresu odsetkowego danej serii obligacji jako średnia arytmetyczna średniej rentowności 13-tygodniowych bonów skarbowych na ostatnich czterech przetargach poprzedzających okres odsetkowy, dla którego nalicza się oprocentowanie według wzoru:

1

J = --- x (r₁ + r₂ + r₃ + r₄)

4

gdzie:

J- stawka bazowa stopy procentowej,

r_i - stopy średniej rentowności 13-tygodniowych bonów skarbowych na kolejnych czterech przetargach poprzedzających dany okres odsetkowy, dla i = 1,2,3,4.

2) Stopa średniej rentowności 13-tygodniowych bonów skarbowych dla przetargów, o których mowa w pkt 1, jest ustalana na podstawie średniej stopy dyskonta tych bonów, według następującego wzoru:

d_ix 360

-------

91

r_i = ------------

(1 - d_i)

gdzie:

d_j - stopa dyskonta 13-tygodniowych bonów skarbowych zrealizowanych na i-tym przetargu,

i = 1,2,3,4.

3) Składnik M jest stałą równą 110/100.

B. Wysokość należnych odsetek za dany okres odsetkowy obliczana jest według wzoru:

N_q

O = K x R x -----

360

gdzie:

O - odsetki od obligacji należne za dany okres odsetkowy,

K - wartość nominalna obligacji,

R - stopa procentowa obligacji w danym okresie odsetkowym,

N_q - liczba dni w danym okresie odsetkowym.

ZAŁĄCZNIK Nr 2 ¹

Wykaz okresów odsetkowych, dni ustalenia praw do odsetek, wymagalności z tytułu odsetek dla

V serii Obligacji Państwowej Pożyczki Trzyletniej

numery okresów odsetkowych	początek	koniec	data ustalenia praw		data wymagalności odsetek
	okresu odsetkowego		dzień	godzina
2005/1	93-08-04	93-11-04	93-11-04	24:00	93-11-19
2005/2	93-11-04	94-02-04	94-02-04	24:00	94-02-21
2005/3	94-02-04	94-05-04	94-05-04	24:00	94-05-19
2005/4	94-05-04	94-08-04	94-08-04	24:00	94-08-19
2005/5	94-08-04	94-11-04	94-11-04	24:00	94-11-21
2005/6	94-11-04	95-02-04	95-02-04	24:00	95-02-20
2005/7	95-02-04	95-05-04	95-05-04	24:00	95-05-19
2005/8	95-05-04	95-08-04	95-08-04	24:00	95-08-21
2005/9	95-08-04	95-11-04	95-11-04	24:00	95-11-20
2005/10	95-11-04	96-02-04	96-02-04	24:00	96-02-19
2005/11	96-02-04	96-05-04	96-05-04	24:00	96-05-20
2005/12	96-05-04	96-08-04	96-07-29	0:00	96-08-05

Wykaz okresów odsetkowych, dni ustalenia praw do odsetek, wymagalności z tytułu odsetek dla

VI serii Obligacji Państwowej Pożyczki Trzyletniej

numery okresów odsetkowych	początek	koniec	data ustalenia praw		data wymagalności odsetek
	okresu odsetkowego		dzień	godzina
2006/1	93-11-04	94-02-04	94-02-04	24:00	94-02-21
2006/2	94-02-04	94-05-04	94-05-04	24:00	94-05-19
2006/3	94-05-04	94-08-04	94-08-04	24:00	94-08-19
2006/4	94-08-04	94-11-04	94-11-04	24:00	94-11-21
2006/5	94-11-04	95-02-04	95-02-04	24:00	95-02-20
2006/6	95-02-04	95-05-04	95-05-04	24:00	95-05-19
2006/7	95-05-04	95-08-04	95-08-04	24:00	95-08-21
2006/8	95-08-04	95-11-04	95-11-04	24:00	95-11-20
2006/9	95-11-04	96-02-04	96-02-04	24:00	96-02-19
2006/10	96-02-04	96-05-04	96-05-04	24:00	96-05-20
2006/11	96-05-04	96-08-04	96-08-04	24:00	96-08-19
2006/12	96-08-04	96-11-04	96-10-28	0:00	96-11-05

Wykaz okresów odsetkowych, dni ustalenia praw do odsetek, wymagalności z tytułu odsetek dla

VII serii Obligacji Państwowej Pożyczki Trzyletniej

numery okresów odsetkowych	początek	koniec	data ustalenia praw		data wymagalności odsetek
	okresu odsetkowego		dzień	godzina
2007/1	94-02-04	94-05-04	94-05-04	24:00	94-05-19
2007/2	94-05-04	94-08-04	94-08-04	24:00	94-08-19
2007/3	94-08-04	94-11-04	94-11-04	24:00	94-11-21
2007/4	94-11-04	95-02-04	95-02-04	24:00	95-02-20
2007/5	95-02-04	95-05-04	95-05-04	24:00	95-05-19
2007/6	95-05-04	95-08-04	95-08-04	24:00	95-08-21
2007/7	95-08-04	95-11-04	95-11-04	24:00	95-11-20
2007/8	95-11-04	96-02-04	96-02-04	24:00	96-02-19
2007/9	96-02-04	96-05-04	96-05-04	24:00	96-05-20
2007/10	96-05-04	96-08-04	96-08-04	24:00	96-08-19
2007/11	96-08-04	96-11-04	96-11-04	24:00	96-11-19
2007/12	96-11-04	97-02-02	97-01-27	0:00	97-02-05

Wykaz okresów odsetkowych, dni ustalenia praw do odsetek, wymagalności z tytułu odsetek dla

VIII serii Obligacji Państwowej Pożyczki Trzyletniej

numery okresów odsetkowych	początek	koniec	data ustalenia praw		data wymagalności odsetek
	okresu odsetkowego		dzień	godzina
2008/1	94-05-04	94-08-04	94-08-04	24:00	94-08-19
2008/2	94-08-04	94-11-04	94-11-04	24:00	94-11-21
2008/3	94-11-04	95-02-04	95-02-04	24:00	95-02-20
2008/4	95-02-04	95-05-04	95-05-04	24:00	95-05-19
2008/5	95-05-04	95-08-04	95-08-04	24:00	95-08-21
2008/6	95-08-04	95-11-04	95-11-04	24:00	95-11-20
2008/7	95-11-04	96-02-04	96-02-04	24:00	96-02-19
2008/8	96-02-04	96-05-04	96-05-04	24:00	96-05-20
2008/9	96-05-04	96-08-04	96-08-04	24:00	96-08-19
2008/10	95-08-04	96-11-04	96-11-04	24:00	95-11-19
2008/11	96-11-04	97-02-04	97-02-04	24:00	97-02-19
2008/12	97-02-04	97-05-04	97-04-28	0:00	97-05-05

ZAŁĄCZNIK Nr 3

Sposób wyliczenia dziennej ceny sprzedaży obligacji państwowej pożyczki trzyletniej serii V-VIII.

W okresie trwania sprzedaży publicznej dzienna cena sprzedaży C obligacji państwowej pożyczki trzyletniej C w dniu "q" jest zmienna i równa cenie emisyjnej obligacji, powiększonej o odsetki, naliczone od dnia rozpoczęcia sprzedaży publicznej do dnia zakupu obligacji i obliczana jest według wzoru:

( q - 1)

C_q = C_E + (K x R x -----)

( 360 )

gdzie:

C_q - cena zakupu obligacji w dniu "q",

C_E - cena emisyjna obligacji,

K - wartość nominalna obligacji,

R - stopa procentowa obligacji w pierwszym okresie odsetkowym,

q - liczba dni od dnia rozpoczęcia sprzedaży publicznej do dnia zakupu obligacji włącznie.

ZAŁĄCZNIK Nr 4

ŚWIADECTWO DEPOZYTOWE Nr

(pominięto)

OŚWIADCZENIE

(pominięto)

ZAŁĄCZNIK Nr 5

AWERS

Nr obligacji............ wizerunek orła

ustalony dla godła

Rzeczypospolitej Polskiej

RZECZPOSPOLITA POLSKA

Obligacja państwowej pożyczki trzyletniej

1.000.000 zł

(jeden milion złotych)

.......serii

Obligacja państwowej pożyczki trzyletniej wyemitowana została

na podstawie art. 6 ust. 1 i 2 ustawy z dnia 29 grudnia 1982

r. o urzędzie Ministra Finansów oraz urzędach i izbach

skarbowych (Dz. U. Nr 45, poz. 289, z 1985 r. Nr 12, poz. 50,

z 1987 r. Nr 3, poz. 18 i Nr 33, poz. 180, z 1988 r. Nr 16,

poz. 112 i Nr 19, poz. 132, z 1990 r. Nr 14, poz. 88, z 1991 r.

Nr 94, poz. 421, Nr 100, poz. 442 oraz z 1992 r. Nr 68, poz.

341), art. 40 ust. 1 ustawy z dnia 5 stycznia 1991 r. Prawo

budżetowe (Dz. U. Nr 4, poz. 18, Nr 34, poz. 150, Nr 94, poz.

421, Nr 107, poz. 464, Nr 110, poz. 475 i z 1992 r. Nr 21, poz. 85, Nr 33, poz. 143 i Nr 64, poz. 322), art. 2 ust. 1 pkt 1

i ust. 2 ustawy budżetowej na rok 1993 z dnia 12 lutego 1993 r.

(Dz. U. Nr 14, poz. 64) oraz zarządzenia nr 33 Ministra

Finansów z dnia 30 kwietnia 1993 r. w sprawie emisji obligacji

państwowej pożyczki trzyletniej serii V-VIII (Dz. Urz. Min.

Fin. Nr 8, poz. 37).

1) Oprocentowanie obligacji jest zmienne i składa się ze stawki

bazowej powiększonej o marżę odsetkową. Stawka bazowa

obliczana jest oddzielnie dla każdego okresu odsetkowego

obligacji na podstawie średniej arytmetycznej średniej

rentowności 13-tygodniowych bonów skarbowych sprzedawanych

na ostatnich czterech przetargach poprzedzających dany okres

odsetkowy. W przypadku braku notowań 13-tygodniowych bonów

skarbowych na jednym z czterech przetargów poprzedzających

dany okres odsetkowy, stopa procentowa liczona będzie z

uwzględnieniem wyliczenia rentowności 13-tygodniowych bonów

skarbowych dla brakującego notowania. Wyliczenie zostanie

dokonane na podstawie średniej rentowności bonów 8-

tygodniowych skorygowanej o różnicę między średnią

rentownością tych dwóch rodzajów bonów, jak wystąpiła na

ostatnim przetargu, na którym oba rodzaje bonów były

sprzedane. Oprocentowanie powiększone jest o marżę odsetkową

w wysokości 10% stawki bazowej.

2) Oprocentowanie jest naliczane w okresach trzymiesięcznych od

dnia ......... i jest płatne po upływie 14 dni po danym

okresie odsetkowym.

3) Po upływie trzech lat od dnia ......... obligacje nie

podlegają oprocentowaniu.

4) Wykup obligacji będzie prowadzony ze środków budżetu

państwa począwszy od dnia ..............

5) Obligacje ulegają przedawnieniu po dwóch latach od daty

terminu wykupu.

6) Obsługę obligacji prowadzi Bank Polska Kasa Opieki S.A.

MINISTER FINANSÓW

nazwisko i imię/firma ................

Warszawa, dnia .......................

REWERS

Oświadczam, że przenoszę prawo własności obligacji na rzecz:

............................................................

nazwisko i imię/firma

............................................................

adres

............................................................

numer ewidencyjny /REGON

......................

podpis zbywającego

Oświadczam, że przenoszę prawo własności obligacji na rzecz:

............................................................

nazwisko i imię/firma

............................................................

adres

............................................................

numer ewidencyjny/REGON

........................

podpis zbywającego

Oświadczam, że przenoszę prawo własności obligacji na rzecz:

............................................................

nazwisko i imię/firma

............................................................

adres

............................................................

numer ewidencyjny/REGON

.........................

podpis zbywającego

miejsce na przedłużkę

12 kuponów odsetkowych

RZECZPOSPOLITA POLSKA

Kupon odsetkowy do obligacji państwowej pożyczki trzyletniej

o wartości 1.000.000 zł (jeden milion złotych). Odsetki należne

za ten kupon naliczane są zgodnie z punktami 1 i 2 zawartymi

na awersie. Obsługę obligacji prowadzi Bank Pekao S.A. Kupon

odsetkowy ważny wyłącznie razem z obligacją.

Numer obligacji ...............................

Data płatności odsetek ........................

MINISTER FINANSÓW

ZAŁĄCZNIK Nr 6

REGULAMIN PRZETARGOWY

1) W tygodniu poprzedzającym rozpoczęcie sprzedaży publicznej obligacji danej serii organizowany jest przetarg ograniczony dla inwestorów instytucjonalnych. W przetargu uczestniczą banki i instytucje finansowe zaproszone imiennie przez Ministra Finansów.

2) Na przetargu sprzedawane są pakiety obligacji o wartości nominalnej 10.000.000.000 zł (dziesięć miliardów złotych).

3) Zaproszenia do udziału w przetargu rozsyłane są najpóźniej na dwa tygodnie przed datą przetargu.

4) W zaproszeniu skierowanym przez Ministra Finansów do banków i instytucji finansowych określane są warunki przetargu, a w szczególności:

a) data przetargu,

b) ostateczny termin zgłaszania ofert na przetarg (data i godzina),

c) warunki emisyjne oferowanych obligacji:

– wartość emisji,

– termin rozpoczęcia sprzedaży publicznej,

– termin wykupu,

– warunki oprocentowania,

– warunki płatności oprocentowania,

– okres publicznej sprzedaży obligacji,

d) wartość nominalna obligacji oferowanych na przetargu,

e) data i warunki płatności za obligacje zakupione na przetargu.

5) Oferent określa cenę jaką gotów jest zapłacić za wartość nominalną pakietu obligacji (z dokładnością do jednego miliona złotych) oraz ilość pakietów, które chce nabyć na przetargu. Oferent nie może zgłosić więcej niż pięć ofert (różniących się ceną) na daną serię obligacji na jednym przetargu. W razie złożenia przez jednego oferenta więcej niż pięciu ofert w całości zostają one uznane za nieważne.

6) Przyjęcie oferty następuje w przypadku, gdy cena określona przez uczestnika przetargu jest równa lub wyższa od ceny sprzedaży ustalonej dla danego przetargu przez Ministra Finansów po zapoznaniu się z ofertami. Oferty nie spełniające tego warunku zostają odrzucone.

7) Jeżeli wartość nominalna ofert przyjętych przy zaakceptowanej cenie sprzedaży jest wyższa od łącznej wartości nominalnej obligacji oferowanych na przetargu, to oferty z marginalną ceną zostają proporcjonalnie zmniejszone, przy zachowaniu zasady, iż na przetargu obligacje oferowane są w pakietach.

8) Minister Finansów zastrzega sobie prawo unieważnienia przetargu w części lub w całości bez podawania przyczyn.

9) Uczestnik przetargu, którego oferta zostanie przyjęta jest zobowiązany do uiszczenia kwoty wynikającej z jego oferty, w terminie (pierwszy dzień sprzedaży publicznej) i na warunkach ustalonych dla danego przetargu. Nieuiszczenie należności w ustalonym terminie uważa się za odstąpienie od kupna obligacji. W przypadku uiszczenia opłaty mniejszej niż należna, od nieuiszczonej kwoty naliczane będą odsetki ustawowe.

¹ Załącznik nr 2 zmieniony przez obwieszczenie Ministra Finansów z dnia 5 lipca 1996 r. o sprostowaniu błędów (Dz.Urz.MF.96.16.78).