Emisja obligacji drugiej państwowej pożyczki trzyletniej o zmiennej stopie procentowej.
Dzienniki resortowe
Dz.Urz.MF.1995.10.39
Akt utracił moc Wersja od: 28 czerwca 1995 r.
ZARZĄDZENIE Nr 38
MINISTRA FINANSÓW
z dnia 17 czerwca 1995 r.
w sprawie emisji obligacji drugiej państwowej pożyczki trzyletniej o zmiennej stopie procentowej.
Na podstawie art. 6 ust. 1 i 2 ustawy z dnia 29 grudnia 1982 r. o urzędzie Ministra Finansów oraz urzędach i izbach skarbowych (Dz. U. z 1994 r. Nr 106, poz. 511), art. 40 ust. 1 pkt 2 ustawy z dnia 5 stycznia 1991 r. Prawo budżetowe (Dz. U. z 1993 r. Nr 72, poz. 344, z 1994 r. Nr 76, poz. 344, Nr 121, poz. 591 i Nr 133, poz. 685) oraz art. 5 ust. 1 i 4 ustawy budżetowej na rok 1995 z dnia 30 grudnia 1994 r. (Dz. U. z 1995 r. Nr 27, poz. 141 i 142) zarządza się, co następuje:
§ 1.
1.
Emituje się obligacje drugiej państwowej pożyczki trzyletniej o zmiennej stopie procentowej, zwane dalej obligacjami, na łączną kwotę 2.400.000.000 zł (dwa miliardy czterysta milionów złotych).2.
Ustala się nominał obligacji w wysokości 100 zł (stu złotych).3.
Obligacje są na okaziciela.4.
Obligacje oferowane są do sprzedaży w seriach o terminach wykupu: 1)
6 sierpnia 1998 r. - na kwotę 700.000.000 zł (siedemset milionów złotych), z zastrzeżeniem § 8 ust. 3, 2)
6 listopada 1998 r. - na kwotę 700.000.000 zł (siedemset milionów złotych), z zastrzeżeniem § 8 ust. 3, 3)
6 lutego 1999 r. - na kwotę 500.000.000 zł (pięćset milionów złotych), z zastrzeżeniem § 8 ust. 3, 4)
6 maja 1999 r. - na kwotę 500.000.000 zł (pięćset milionów złotych), z zastrzeżeniem § 10.5.
Emisja obligacji następuje z dniem wejścia w życie zarządzenia, przy czym naliczanie oprocentowania obligacji serii o danym terminie wykupu rozpoczyna się od pierwszego dnia sprzedaży przez agenta emisji obligacji o danym terminie wykupu, zgodnie z § 8 ust. 1.§ 2.
1.
Obligacje mogą być nabywane przez krajowe i zagraniczne osoby prawne i fizyczne oraz spółki nie posiadające osobowości prawnej.2.
Obligacje mogą być przedmiotem swobodnego obrotu między podmiotami określonymi w ust. 1, przy zachowaniu warunków wynikających z przepisów regulujących publiczny papierami wartościowymi, a także obrót dewizowy, z zastrzeżeniem § 14.§ 3.
1.
Minister Finansów deponuje w Krajowym Depozycie Papierów Wartościowych odcinek zbiorczy obligacji serii o danym terminie wykupu.2.
Agent emisji prowadzi, na zasadach określonych w umowie, wymienionej w § 8 ust. 2, rejestr podmiotów, które nabyły obligacje zgodnie z § 8 ust. 1.§ 4.
1.
Nabywca obligacji otrzymuje imienne świadectwo depozytowe, zgodnie z przepisami o publicznym obrocie papierami wartościowymi.2.
Świadectwo depozytowe nie stanowi samodzielnego przedmiotu obrotu, co oznacza, że samo wydanie świadectwa osobie trzeciej nie powoduje skutków prawnych.§ 5.
Obligacje oferowane są do sprzedaży: 1)
na przetargach, 2)
przez agenta emisji.§ 6.
Przetargi organizuje Narodowy Bank Polski, na podstawie umowy zawartej z Ministrem Finansów.§ 7.
1.
W przetargach mogą brać udział podmioty będące bezpośrednimi uczestnikami Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych i posiadające ten status co najmniej na dzień przed przetargiem (uczestnicy przetargów).2.
Uczestnicy przetargów składają oferty zakupu obligacji, w imieniu własnym na własny rachunek lub w imieniu własnym na rachunek podmiotów, o których mowa w § 2 ust. 1. Obowiązek uiszczenia ceny ciąży na uczestniku przetargu. W przypadku ofert złożonych we własnym imieniu lecz na rachunek podmiotów, o których mowa w § 2 ust. 1, nabywcą obligacji są te podmioty.3.
Wartość nominalna oferty z daną ceną na obligacje serii o danym terminie wykupu, przedstawiona przez uczestnika przetargu, nie może być mniejsza niż 1.000.000 zł (jeden milion złotych).4.
Narodowy Bank Polski podaje, w imieniu Ministra Finansów, co najmniej na tydzień przed przetargiem, informację zawierającą: 1)
datę przetargu, 2)
wartość nominalną obligacji oferowanych do sprzedaży na przetargu, 3)
termin składania ofert, 4)
warunki emisyjne oferowanych obligacji:a)
wartość emisji,b)
okres sprzedaży przez agenta emisji,c)
termin wykupu,d)
warunki oprocentowania,e)
warunki płatności odsetek, 5)
daty i warunki płatności za obligacje, 6)
warunki uczestnictwa w przetargu i sposób udostępnienia wzoru oferty przetargowej.5.
Informacja o przetargu podawana jest do wiadomości publicznej w prasie o zasięgu ogólnopolskim oraz w innych środkach przekazu, w szczególności za pomocą bankowych systemów przekazywania informacji.6.
Zasady organizacji przetargów określa regulamin przetargowy, stanowiący załącznik nr 1 do zarządzenia.7.
Po przetargu Narodowy Bank Polski sporządza i podaje do publicznej wiadomości, w sposób określony w ust. 5, informację o wynikach przetargu.8.
Informacja o wynikach przetargu powinna zawierać w szczególności: 1)
wartość nominalną obligacji przewidzianych do sprzedaży, 2)
wartość nominalną obligacji, na które otrzymano ofertę zakupu, 3)
wartość nominalną przyjętych ofert, 4)
najniższą przyjętą cenę, 5)
średnią ważoną cenę dla przyjętych ofert, 6)
stopę redukcji ofert z najniższą przyjętą ceną.§ 9.
1.
Sprzedaż przez agenta emisji odbywa się: 1)
dla obligacji serii o terminie wykupu w dniu 6 sierpnia 1998 r. - od dnia 1 sierpnia 1995 r. i nie dłużej niż do dnia 31 października 1995 r., 2)
dla obligacji serii o terminie wykupu w dniu 6 listopada 1998 r. - od dnia 2 listopada 1995 r. i nie dłużej niż do dnia 31 stycznia 1996 r., 3)
dla obligacji serii o terminie wykupu w dniu 6 lutego 1999 r. - od dnia 1 lutego 1996 r. i nie dłużej niż do dnia 30 kwietnia 1996 r., 4)
dla obligacji serii o terminie wykupu w dniu 6 maja 1999 r. - od dnia 6 maja 1996 r. i nie dłużej niż do dnia 31 lipca 1996 r.2.
Agent emisji prowadzi sprzedaż obligacji, o której mowa w ust. 1, na podstawie umowy z Ministrem Finansów.3.
Wartość nominalna obligacji serii o danym terminie wykupu nie sprzedanych w okresach, o których mowa w ust. 1, zwiększa wartość nominalną obligacji sprzedawanych w ramach kolejnych serii. Obligacje te stanowią integralną część serii, w ramach której wartość nominalna obligacji ulega zwiększeniu. Oznacza to, że naliczanie odsetek i wykup odbywa się na zasadach ustalonych dla tej serii.§ 9.
1.
W okresach, o których mowa w § 8 ust. 1, obligacje zbywane są po dziennej cenie sprzedaży odpowiadającej cenie emisyjnej obligacji powiększonej o wysokość skumulowanych odsetek naliczonych od dnia rozpoczęcia sprzedaży danej serii. przez agenta emisji do dnia zakupu. Dzienna cena sprzedaży obliczana jest w sposób określony w załączniku nr 2 do zarządzenia.2.
Cena emisyjna każdej serii obligacji ustalana jest przez Ministra Finansów jako krotność wartości nominalnej i podawana jest do wiadomości, przed rozpoczęciem sprzedaży przez agenta emisji, w drodze ogłoszenia w środkach masowego przekazu oraz w jednostkach biur maklerskich (punktach obsługi klientów), biorących udział zgodnie z umową Ministra Finansów z agentem emisji, w sprzedaży, obsłudze i wykupie obligacji.§ 10.
1.
Jeżeli obligacje serii o terminie wykupu w dniu 6 maja 1999 r. nie zostaną sprzedane w okresie, o którym mowa w § 8 ust. 1 pkt 4, Minister Finansów może zaoferować je do sprzedaży jako obligacje asymilacyjne o terminie wykupu w dniu 6 maja 1999 r.2.
Sprzedaż obligacji asymilacyjnych odbywa się na przetargach., na warunkach określonych w § 7, a w szczególności: 1)
przetargi organizowane są po uprzednim ogłoszeniu przez Ministra Finansów, 2)
uczestnicy przetargu, których oferty zostały przyjęte, zobowiązani są zapłacić należność pierwszego dnia miesiąca, następującego po miesiącu, w którym odbył się przetarg.3.
Nie sprzedane do 30 kwietnia 1997 r. obligacje asymilacyjne ulegają umorzeniu.§ 11.
1.
Oprocentowane obligacji naliczane jest od wartości nominalnej obligacji poczynając od pierwszego dnia sprzedaży przez agenta emisji danej serii w okresach trzymiesięcznych (okresy odsetkowe) z zastrzeżeniem ust. 22.
Oprocentowanie obligacji asymilacyjnych naliczane jest począwszy od piątego dnia miesiąca, następującego po miesiącu, w którym odbył się przetarg dla tych obligacji.3.
Obligacje są oprocentowane według stopy procentowej będącej iloczynem stawki bazowej i współczynnika marży odsetkowej w wysokości 1,1. Stawkę bazową oraz stopę procentową oblicza się w sposób określony w załączniku nr 3 do zarządzenia, przy czym: 1)
stawka bazowa dla danego okresu odsetkowego danej serii obliczana jest na podstawie średniej arytmetycznej średniej ważonej stopy rentowności 13-tygodniowych bonów skarbowych sprzedawanych na pierwszych czterech przetargach w miesiącu poprzedzającym miesiąc, w którym rozpoczyna się dany okres odsetkowy, 2)
dla obligacji asymilacyjnych stawka bazowa obliczana jest jak dla obligacji o terminie wykupu w dniu 6 maja 1999 r., począwszy od okresu odsetkowego, który został poprzedzony przetargiem, o którym mowa w § 10, 3)
w przypadku braku notowań 13-tygodniowych bonów skarbowych na jednym z czterech przetargów, stopa procentowa liczona jest z uwzględnieniem wyliczenia rentowności 13-tygodniowych bonów skarbowych dla brakującego notowania. Wyliczenie dokonywane jest na podstawie średniej ważonej stopy rentowności bonów 8-tygodniowych, skorygowanej o różnicę między średnimi ważonymi stopami rentowności tych dwóch rodzajów bonów, jaka wystąpiła na ostatnim przetargu, na którym oba rodzaj bonów skarbowych były sprzedawane, 4)
stopa procentowa dla każdego okresu odsetkowego obligacji serii o danym terminie wykupu oraz obligacji asymilacyjnych, oraz średnie ważone stopy rentowności bonów skarbowych uwzględnione przy obliczaniu tej stopy ogłaszane są w drodze obwieszczenia w Dzienniku Urzędowym Ministerstwa Finansów.3.
Począwszy od dnia wykupu obligacji danej serii, o którym mowa w § 1 ust. 4, obligacje tej serii nie podlegają oprocentowaniu.4.
Wykaz:a)
okresów odsetkowych,b)
dni, w których określony zostaje stan posiadania obligacji, w celu ustalenia podmiotów uprawnionych do otrzymania w oznaczonym dniu świadczeń z obligacji (dni ustalenia praw),c)
dni wymagalności odsetekdla poszczególnych serii obligacji zawiera załącznik nr 4 do zarządzenia.
5.
Wypłata należnych odsetek następuje za pośrednictwem Krajowego Depozytu Papierów wartościowych S.A., z zastrzeżeniem ust. 6 i 7.6.
Wypłata należnych odsetek na rzecz posiadaczy obligacji zarejestrowanych w dniu ustalenia praw dla danego okresu odsetkowego w rejestrze nabywców obligacji, o którym mowa w § 4, następuje za pośrednictwem agenta emisji.7.
W przypadku zdeponowania obligacji na rachunku papierów wartościowych w biurze maklerskim, wypłata należnych odsetek następuje za pośrednictwem biura, w którym obligacje pozostawały na rachunku papierów wartościowych w dniu ustalenia praw dla danego okresu odsetkowego; wcześniejsze dyspozycje nie powodują skutków prawnych.§ 12.
1.
Wierzytelność z obligacji może być zaliczona na poczet ceny obligacji Skarbu Państwa kolejnych emisji, z zastrzeżeniem ust. 2.2.
Minister Finansów, na trzy miesiące przed terminem wykupu obligacji danej serii, ogłasza wykaz obligacji pożyczek państwowych kolejnych emisji, których nabywcy mogą dokonać zapłaty za obligacje w sposób określony w ust. 1.§ 13.
1.
Nabywca obligacji, a w szczególności kupujący obligacje w drodze umowy sprzedaży zawartej na rynku wtórnym poza obrotem giełdowym, obowiązany jest: 1)
stawić się, wraz ze zbywającym, w punkcie obsługi klienta, 2)
przedstawić umowę sprzedaży wraz ze świadectwem depozytowym; dokumenty te przekazane są agentowi emisji w celu dokonania odpowiednich zmian w rejestrze nabywców obligacji, o którym mowa w § 3, oraz w celu wydania nowego świadectwa depozytowego.2.
W przypadku niedopełnienia obowiązku, o którym mowa w ust. 1, wypłata należności do rąk podmiotu wpisanego do rejestru nabywców obligacji u agenta emisji, stanowi ze strony emitenta obligacji właściwe wykonanie zobowiązania.3.
W przypadku nabycia obligacji na inne podstawie, niż umowa sprzedaży, przepisy ust. 1 i 2 stosuje się odpowiednio.§ 14.
Obligacje danej serii nie mogą być przedmiotem obrotu począwszy od:: 1)
obligacje o terminie wykupu 6 sierpnia 1998 r. - od dnia 23 lipca 1998 r., 2)
obligacje o terminie wykupu 6 listopada 1998 r. - od dnia 23 października 1998 r., 3)
obligacje o terminie wykupu dnia 6 lutego 1999 r. - od dnia 23 stycznia 1999 r., 4)
obligacje o terminie wykupu dnia 6 maja 1999 r. - od dnia 21 kwietnia 1999 r.§ 15.
1.
Wykup obligacji następuje według ich wartości nominalnej, ze środków budżetu państwa.2.
Wykup obligacji, wraz z wypłatą nie podjętych i nie przedawnionych odsetek, następuje: 1)
gotówką - po stawieniu się posiadacza w punkcie obsługi klienta, w którym nastąpiła sprzedaż obligacji przez agenta emisji, jeżeli nie nastąpiło zdeponowanie obligacji na rachunku papierów wartościowych, 2)
przelewem - na wskazany rachunek bankowy, 3)
poprzez zaliczenie wierzytelności posiadacza obligacji na poczet ceny zakupywanych przez niego obligacji na poczet ceny zakupywanych przez niego obligacji Skarbu Państwa kolejnych emisji, na warunkach określonych w § 12.Nabywca obligacji, zarejestrowany zgodnie z § 3 ust. 2, w przypadku wykupu obligacji w sposób określony w pkt 2 lub 3, składa dyspozycję w punkcie obsługi klienta, w którym nastąpiła sprzedaż przez agenta emisji, najpóźniej na 35 dni przed dniem ustalenia praw.
3.
Wykup obligacji, wraz z wypłatą należnych odsetek, następuje za pośrednictwem Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych, z zastrzeżeniem, iż na rzecz posiadaczy obligacji znajdujących się w rejestrze nabywców obligacji, o którym mowa w § 3, w dniu ustalenia praw, określonym w § 11 ust. 4 lit. c realizacja praw następuje za pośrednictwem agenta emisji.4.
W przypadku zdeponowania obligacji na rachunku papierów wartościowych w biurze maklerskim, wykup obligacji oraz wypłata odsetek następuje za pośrednictwem tego biura; wcześniejsze dyspozycje nie powodują skutków prawnych.§ 16.
1.
Roszczenie o wykup obligacji ulega przedawnieniu po upływie trzech lat od dnia, w którym stało się ono wymagalne.2.
Roszczenia o wypłatę odsetek ulegają przedawnieniu po upływie trzech lat od dnia, w którym stały się one wymagalne.§ 17.
Jeżeli dzień wykupu obligacji i wypłaty odsetek jest dniem ustawowo wolnym od pracy, lub sobotą, wykup obligacji i wypłata odsetek następuje w pierwszym dniu roboczym po tym dniu.§ 18.
Zarządzenie wchodzi w życie z dniem podpisania.ZAŁĄCZNIKI
ZAŁĄCZNIK NR 1
REGULAMIN PRZETARGOWY
REGULAMIN PRZETARGOWY
1.
Przetarg organizowany jest w ciągu 14 dni poprzedzających tydzień, w którym rozpoczyna się sprzedaż przez agenta emisji obligacji serii o danym terminie wykupu.2.
W ofercie zakupu uczestnik przetargu podaje nominalną wartość obligacji, które chce zakupić, oraz podaje cenę (z dokładnością do jednego grosza), którą gotów jest zapłacić za każde sto złotych wartości nominalnej.3.
Oferta przetargowa na zakup obligacji powinna zawierać w szczególności 1)
adres organizatora przetargu, 2)
termin wykupu obligacji, 3)
liczbę obligacji w sztukach, 4)
wartość nominalną oferty, 5)
cenę za każde 100 zł (sto złotych) wartości nominalnej, 6)
numer konta depozytowego uczestnika przetargu w Krajowym Depozycie Papierów Wartościowych, na które uczestnik nabywa obligacje, 7)
upoważnienie do obciążenia przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A. rachunku uczestnika przetargu w banku rozliczeniowym, kwotą wynikającą z przyjętej ceny, podpisane przez osoby wskazane w banku rozliczeniowym jako upoważnione do udzielania pełnomocnictw, 8)
pieczęć podmiotu, o którym mowa w § 2 ust. 1 zarządzenia i podpisy upoważnionych osób.4.
Po upływie terminu składania ofert zakupu obligacji Minister Finansów określa dla danego przetargu najniższą przyjętą cenę dla obligacji serii o danym terminie wykupu.5.
Wszystkie oferty zakupu obligacji z ceną wyższą od najniższej przyjętej ceny, o której mowa w ust. 4, zostają przyjęte. Oferty zakupu obligacji z ceną równą najniższej przyjętej cenie mogą być przyjęte w całości lub częściowo (redukcja ofert). W przypadku redukcji ofert Minister Finansów określa stopę redukcji.6.
Uczestnicy przetargu powiadamiani są o przyjęciu bądź odrzuceniu ich oferty za pomocą wszelkich dostępnych środków bezpośredniego porozumiewania się na odległość, nie później niż w następnym dniu po przetargu.7.
Umowa sprzedaży obligacji zostaje zawarta z chwilą przyjęcia oferty przez Ministra Finansów, z zastrzeżeniem pkt. 10.8.
Narodowy Bank Polski wystawia w ciągu trzech dni od dnia przetargu pisemne potwierdzenie przyjęcia bądź odrzucenia oferty przez Ministra Finansów.9.
Uczestnicy przetargu, których oferty zostały przyjęte, zobowiązani są zapłacić należność pierwszego dnia sprzedaży obligacji serii (dla której odbył się przetarg), określonego w § 8 zarządzenia. W przypadku nieuiszczenia należności w określonym terminie i w wysokości wynikającej z przyjętej ceny obligacji, od nie uiszczonej kwoty naliczone będą odsetki ustawowe.10.
Warunkiem nabycia praw z obligacji jest zapłata należności określonej w pkt 9.11.
Minister Finansów zastrzega sobie prawo unieważnienia przetargu w części lub w całości bez podawania przyczyn.ZAŁĄCZNIK NR 2
Sposób wyliczenia dziennej ceny sprzedaży obligacji drugiej państwowej pożyczki trzyletniej o zmiennej stopie procentowej.
Sposób wyliczenia dziennej ceny sprzedaży obligacji drugiej państwowej pożyczki trzyletniej o zmiennej stopie procentowej.
1.
W okresie trwania sprzedaży przez agenta emisji cena sprzedaży (C) obligacji drugiej państwowej pożyczki trzyletniej o zmiennej stopie procentowej: 1)
w dniu "q" jest zmienna i równa cenie emisyjnej obligacji, powiększonej o odsetki naliczone od dnia rozpoczęcia sprzedaży przez agenta emisji do dnia sprzedaży obligacji, 2)
obliczana jest według wzoru: q - 1
Cq = CE + K x R X ————)
360
gdzie:
Cq - cena sprzedaży obligacji w dniu "q",
CE - cena emisyjna obligacji;
K - wartość nominalna obligacji,
R - stopa procentowa obligacji w pierwszym okresie odsetkowym,
q - kolejny dzień sprzedaży przez agenta emisji,
gdzie q = 1, ..., n,
n - liczba dni w okresie sprzedaży danej serii obligacji.
ZAŁĄCZNIK NR 3
Sposób wyliczenia stawki bazowej, stopy procentowej oraz wysokości należnych odsetek od obligacji drugiej państwowej pożyczki trzyletniej o zmiennej stopie procentowej.
Sposób wyliczenia stawki bazowej, stopy procentowej oraz wysokości należnych odsetek od obligacji drugiej państwowej pożyczki trzyletniej o zmiennej stopie procentowej.
1.
Stawka bazowa stopy procentowej jest liczona oddzielnie dla każdego okresu odsetkowego danej serii obligacji jako średnia arytmetyczna średnich ważonych stóp rentowności 13-tygodniowych bonów skarbowych na pierwszych czterech przetargach w miesiącu poprzedzającym miesiąc, w którym rozpoczyna się dany okres odsetkowy, dla którego nalicza się oprocentowanie. Stawka bazowa J obliczana jest według wzoru:Stawka bazowa J obliczana jest według wzoru:
J = 1/4 x (r1 + r2 + r3 + r4)
gdzie
J - stawka bazowa stopy procentowej,
ri - średnie ważone stopy rentowności 13-tygodniowych bonów skarbowych na pierwszych czterech przetargach w miesiącu poprzedzającym miesiąc, w którym rozpoczyna się dany okres odsetkowy, dla i = 1, 2, 3, 4.
2.
Średnia ważona stopa rentowności 13-tygodniowych bonów skarbowych ri dla przetargów, o których mowa w ust. 1, jest ustalana na podstawie średniej ważonej ceny tych bonów, według następującego wzoru:100 - ci 360
ri ———————— x ————
ci 91
gdzie:
ci - średnia ważona cena 13-tygodniowych bonów skarbowych sprzedanych na i-tym przetargu,
i = 1, 2, 3, 4.
3.
Stopa procentowa R obligacji państwowej pożyczki trzyletniej o zmiennej stopie procentowej jest równa iloczynowi dwóch składników: stawki bazowej J i mnożnika równego 1,1 i obliczana jest według wzoru:R + J x 1,1
4.
Wysokość należnych odsetek O za dany okres odsetkowy obliczana jest według wzoru:N
O = K x R ———
360
gdzie:
O - odsetki od obligacji należne za dany okres odsetkowych,
K - wartość nominalna obligacji,
R - stopa procentowa obligacji w danym okresie odsetkowym,
N - liczba dni w danym okresie odsetkowym.
ZAŁĄCZNIK NR 4
Wykaz okresów odsetkowych, dnia ustalenia praw do odsetek oraz dni wymagalności odsetek:
Wykaz okresów odsetkowych, dnia ustalenia praw do odsetek oraz dni wymagalności odsetek:
Tablica nr 1 - dla obligacji serii o terminie wykupu 6 sierpnia 1998 r.
| numery okresów odsetkowych | początek | koniec | dzień ustalenia praw: | data wymagalności |
| okresu odsetkowego | o godz. 24:00 w dniu | |||
| 2013/1 | 01.08.95 | 05.11.95 | 31.10.95 | 17.11.95 |
| 2013/2 | 05.11.95 | 05.02.96 | 22.01.96 | 06.02.96 |
| 2013/3 | 05.02.96 | 05.05.96 | 16.04.96 | 06.05.96 |
| 2013/4 | 05.05.96 | 05.08.96 | 22.07.96 | 06.08.96 |
| 2013/5 | 05.08.96 | 05.11.96 | 21.10.96 | 06.11.96 |
| 2013/6 | 05.11.96 | 05.02.97 | 22.01.97 | 06.02.97 |
| 2013/7 | 05.02.97 | 05.05.97 | 17.04.97 | 06.05.97 |
| 2013/8 | 05.05.97 | 05.08.97 | 22.07.97 | 06.08.97 |
| 2013/9 | 05.08.97 | 05.11.97 | 22.10.97 | 06.11.97 |
| 2013/10 | 05.11.97 | 05.02.98 | 22.01.98 | 06.02.98 |
| 2013/11 | 05.02.98 | 05.05.98 | 20.04.98 | 06.05.98 |
| 2013/12 | 05.05.98 | 05.08.98 | 22.07.98 | 06.08.98 |
Tablica nr 2 - dla obligacji serii o terminie wykupu 6 listopada 1998 r.
| numery okresów odsetkowych | początek | koniec | dzień ustalenia praw: | data wymagalności |
| okresu odsetkowego | o godz. 24:00 w dniu | |||
| 2014/1 | 02.11.95 | 05.02.96 | 31.01.96 | 16.02.96 |
| 2014/2 | 05.02.96 | 05.05.96 | 16.04.96 | 06.05.96 |
| 2014/3 | 05.05.96 | 05.08.96 | 22.07.96 | 06.08.96 |
| 2014/4 | 05.08.96 | 05.11.96 | 21.10.96 | 06.11.96 |
| 2014/5 | 05.11.96 | 05.02.97 | 22.01.97 | 06.02.97 |
| 2014/6 | 05.02.97 | 05.05.97 | 17.04.97 | 06.05.97 |
| 2014/7 | 05.05.97 | 05.08.97 | 22.07.97 | 06.08.97 |
| 2014/8 | 05.08.97 | 05.11.97 | 22.10.97 | 06.11.97 |
| 2014/9 | 05.11.97 | 05.02.98 | 22.01.98 | 06.02.98 |
| 2014/10 | 05.02.98 | 05.05.98 | 20.04.98 | 06.05.98 |
| 2014/11 | 05.05.98 | 05.08.98 | 22.07.98 | 06.08.09 |
| 2014/12 | 05.08.98 | 05.11.98 | 22.10.98 | 06.11.98 |
Tablica nr 3 - dla obligacji serii o terminie wykupu 6 lutego 1999 r.
| numery okresów odsetkowych | początek | koniec | dzień ustalenia praw: | data wymagalności |
| okresu odsetkowego | o godz. 24:00 w dniu | |||
| 2015/1 | 01.02.96 | 05.05.96 | 30.04.96 | 21.05.96 |
| 2015/2 | 05.05.96 | 05.08.96 | 22.07.96 | 06.08.96 |
| 2015/3 | 05.08.96 | 05.11.96 | 21.10.96 | 06.11.96 |
| 2015/4 | 05.11.96 | 05.02.97 | 22.01.97 | 06.02.97 |
| 2015/5 | 05.02.97 | 05.05.97 | 17.04.97 | 06.05.97 |
| 2015/6 | 05.05.97 | 05.08.97 | 22.07.97 | 06.08.97 |
| 2015/7 | 05.08.97 | 05.11.97 | 22.10.97 | 06.11.97 |
| 2015/8 | 05.11.97 | 05.02.98 | 22.01.98 | 06.05.98 |
| 2015/9 | 05.02.98 | 05.05.98 | 20.04.98 | 06.05.98 |
| 2015/10 | 05.05.98 | 05.08.98 | 22.07.98 | 06.08.98 |
| 2015/11 | 05.08.98 | 05.11.98 | 22.10.98 | 06.11.98 |
| 2015/12 | 05.11.98 | 05.02.99 | 22.01.99 | 08.02.99 |
Tablica nr 4 - dla obligacji serii o terminie wykupu 6 maja 1998 r. w tym dla obligacji asymilacyjnych
| numery okresów odsetkowych | początek | koniec | dzień ustalenia praw: | data wymagalności |
| okresu odsetkowego | o godz. 24:00 w dniu | |||
| 2016/1 | 06.05.96 | 05.08.96 | 31.07.96 | 20.08.96 |
| 2016/2 | 05.08.96 | 05.11.96 | 21.10.96 | 06.11.96 |
| 2016/3 | 05.11.96 | 05.02.97 | 22.01.97 | 06.02.97 |
| 2016/4 | 05.02.97 | 05.05.97 | 17.04.97 | 06.05.97 |
| 2016/5 | 05.05.97 | 05.08.97 | 22.07.97 | 06.08.97 |
| 2016/6 | 05.08.97 | 05.11.97 | 22.10.97 | 06.11.97 |
| 2016/7 | 05.11.97 | 05.02.98 | 22.01.98 | 06.02.98 |
| 2016/8 | 05.02.98 | 05.05.98 | 22.04.98 | 06.05.98 |
| 2016/9 | 05.05.98 | 05.08.98 | 22.07.98 | 06.08.98 |
| 2016/10 | 05.08.98 | 05.11.98 | 22.10.98 | 06.11.98 |
| 2016/11 | 05.11.98 | 05.02.99 | 22.01.99 | 08.02.99 |
| 2016/12 | 05.02.99 | 05.05.99 | 20.04.99 | 06.05.99 |